Во вторник торги на российском фондовом рынке проходят под знаком роста. Индексы развивают коррекцию на фоне возвращения интереса к риску и позитива на зарубежные площадки. Однако бычий импульс сдерживает нисходящая динамика в сырьевом сегменте, где котировки Brentпосле неудачных попыток возвращения к росту снова снижаются, уже пятый день кряду. После полудня индекс МосБиржи повышается в пределах 0,5%, а РТС прибавляет 0,6%.

В сегменте наиболее ликвидных бумаг превалирует позитив. Хуже рынка смотрятся акции АФК «Системы» и Интер РАО, которые дешевеют на 1,5% каждая. Котировки «Системы» корректируются после вчерашнего ралли, спровоцированного заявлениями о планируемой выплате дивидендов за прошлый год. Акции «Магнита» снижаются в пределах 0,8%, а лучше рынка торгуются бумаги НЛМК и «Уралкалия» - здесь прирост составляет более 2,5% в каждом случае.

«Алроса» опубликовала отчет по продажам за январь. За отчетный период компания реализовала алмазно-бриллиантовую продукцию на общую сумму 504,5 млн долларов США. Объем продаж алмазного сырья в стоимостном выражении составил 499 млн долларов США, бриллиантов − 5,5 млн долларов США. Также в компании указали на хороший спрос на весь ассортимент алмазной продукции в начале года. После релиза котировки «Алросы» поднимаются более чем на 1%.

С нефтяного фронта продолжают исходить понижательные риски для российских индексов. Если продажи активизируются в течение дня, бенчмарки рискуют растерять набранные очки, несмотря на осторожный оптимизм иностранных инвесторов. Более того, если сегодняшний отчет APIукажет на дальнейшее увеличение запасов черного золота в США, на старте завтрашней сессии отечественный рынок будет отыгрывать потенциальную новую волну распродаж в сырьевом сегменте.

Игорь Ковалев, аналитик ГК ИнстаФорекс

Американский доллар снизился против евро в ходе вчерашних торгов на фоне отсутствия важной фундаментальной статистики. Вполне возможно, некоторое давление на доллар оказал отчет Министерства финансов США, в котором было указано, что расходы правительства США в январе 2017 года росли намного быстрее, чем налоговые поступления, что уже сейчас привело к росту дефицита бюджета.

Согласно данным, дефицит бюджета с октября 2017 года по январь 2018 года составил 176 млрд долларов США, что на 11% больше по сравнению с тем же периодом предыдущего года.

Следует отметить тот факт, что новая налоговая реформа приведет к еще большему сокращению поступлений на сумму 1,5 трлн долларов, что еще больше увеличит бюджетный дефицит США.

В отчете также указано, что доходы правительства в январе 2018 года выросли на 5% по сравнению с январем 2017 года, а расходы увеличились на 6%. Что касается технической картины пары EURUSD, то проблемой для европейской валюты остается уровень 1.2340, прорыв которого приведет к дальнейшей восходящей тенденции торгового инструмента с обновлением 1.2390 и 1.2430. В случае возврата под уровень поддержки 1.2290, давление на евро может вновь возрасти, что приведет к тесту 1.2240 и 1.2210.

Австралийский доллар сумел частично укрепить свои позиции против доллара США и восстановиться в ходе азиатской сессии после данных о том, что индекс условий для ведения бизнеса в Австралии в январе этого года вырос по сравнению с декабрем, что указывает на усиление импульса в австралийской экономике.

Согласно данным National Australia Bank, индекс условий для ведения бизнеса в январе вырос до 19 пунктов, тогда как долгосрочный средний показатель составил 5 пунктов. Индекс доверия деловых кругов вырос до 12 пунктов.

Что касается технической картины AUDUSD, то текущий рост указывает лишь на формирование небольшой коррекции после крупного падения, которое было образовано в начале февраля этого года. Основной целью крупных игроков будет область 0.7660, но для этого необходимо удержаться ниже уровня 0.7915 в краткосрочной перспективе.

Котировки нефти положительно отреагировали на отчет ОПЕК и даже немного выросли в начале недели, однако удержаться на новых максимумах не удалось, что привело к дальнейшей распродаже черного золота к концу дня.

Согласно отчету ОПЕК, нефтедобыча картеля в январе этого года снизилась на 8 000 баррелей в день, а коммерческие запасы нефти стран ОЭСР в декабре сократились до 2,888 млрд баррелей.

Несмотря на это, в ОПЕК ожидают, что предложение нефти вне стран ОПЕК в 2018 году вырастет на 1,4 млн баррелей в день, и произойдет это во многом за счет США. Мировой спрос на нефть в 2018 году составит 98,6 млн баррелей в день.

Павел Власов, аналитик ГК ИнстаФорекс

Сегодня все внимание к инфляции в Великобритании, которая должна замедлиться с 3,0% до 2,9%. Несмотря на то что обычно подобное принято считать негативным фактором, в данном случае высока вероятность оптимистичной реакции рынка. Дело в том, что, при текущей ставке рефинансирования, инфляция 3,0% является уж слишком высокой и вызывает опасения по поводу способности Банка Англии контролировать ситуацию. Замедление инфляции как раз снижает подобные риски. Также на это накладывается перекупленность доллара. Так что у фунта будет повод для роста. А вот единая европейская валюта, в отсутствии каких-либо новостей из Европы и США, скорее всего, будет консолидироваться у текущих значений.

Валютная пара евро/доллар, вырисовывая диапазонное движение 1,2220/1,2300, сблизилась с верхней границей с попыткой ее преодолеть. Вероятно предполагать временное виляние в переделках 1,2300/1,2335, где только в случае фиксации цены выше 1,2345 стоило бы рассматривать смену текущих границ, с возобновлением восходящего движения.

Валютная пара фунт/доллар аналогично прорисовывает нам диапазон 1,3790/1,3890. Вероятно предполагать сохранение имеющего колебания с ходом к верхней границе, дальнейшее движение рассматривается только после пробоя границ.

Александр Давыдов, аналитик ГК ИнстаФорекс

В понедельник рубль перешел к технической коррекции после масштабного падения на минувшей неделе. Валюта прибавила в паре с долларом почти 1%, отступив от минимумов 22 декабря и вернув «американца» под отметку 58 руб. В паре с евро наша валюта отыграла 0,5% на фоне более устойчивых позиций единой валюты на международном рынке.

Откат от минимумов 2018 года выглядел логичным с технической точки зрения, особенно в условиях небольшого давления на доллар, которое возобновилось после недавнего подъема. Предлогом для реализации локального восстановления послужило улучшение настроений мировых инвесторов на фондовых площадках мира. Этот фактор в последнее время оказывает ощутимое влияние на сегмент рисковых активов, в который входит и рубль. И если судить по благоприятной динамике азиатских рынков, которые с утра продолжили отходить от 2-месячных минимумов, сегодня российская валюта также может рассчитывать на поддержку со стороны этого фактора, компенсирующего удешевление нефти.

Котировки Brent вчера так и не смогли показать внятного восстановления, хотя и удержались над уровнем 62. Игроков расстроил доклад ОПЕК, в котором картель повысил прогнозы по добыче из-за американского сланца. Это помешало активу продемонстрировать позитивную реакцию на многочисленные позитивные вербальные интервенции со стороны стран ОПЕК. Впрочем, сегодня актив может стряхнуть с себя вчерашний негатив и попытаться закрепиться над уровнем 63. Если так, в краткосрочной перспективе рубль продолжит восстановление с целью на 57,50 за доллар. Далее тон будут задавать данные по запасам и добыче в США, а также показатели американской инфляции и розничных продаж, заявленные к публикации на завтра.

Игорь Ковалев, аналитик ГК ИнстаФорекс