Я еще докупал чутка между 162 и 163
Основной закуп надеюсь получится на след неделе
С тобой-то всё понятно. Что другие думают?
Котировки онлайн
|
Котировки
для профессионалов |
Игровые сервисы
|
С тобой-то всё понятно. Что другие думают? |
Каракурт, я вообще люблю когда летом можно с дисконтом прикупить. Кто реинвестирует тот, тот как раз в шоколаде. И такой пролив просто манна небесная.
|
Да, в твои слова полны логики. Ты молодец. Но ребята, которые сейчас хотят заскочить, они вообще в курсе, что либо выходить перед отсечкой, либо уже ХЗ когда потом? |
Да что ты несёшь-то ерунду какую-то
|
Я тебе ещё раз повторяю: по делу есть что сказать? Аргументируй свою точку зрения. Цифры какие-нибудь приведи что ли. Давай. Не будь таким скучным. Купить по 163, потому что 163 меньше 170 - это, конечно, охеренная стратегия подкреплённая глубоким анализом, но известным только тебе. Ну, хотя бы пару "За" приведи. Я тебе даже помогу. Приведу первое: Дивы в размере 100% FCF, равного EBITDA, из-за отсутствия капекса в 1К19 и неимоверного снижения NWC. |
При чем тут капекс и nwc? Дивполитика целиком завязана на показатель "чистый долг/EBITDA". Да у меня нет желания с тобой спорить, просто не засоряй чужие ветки своим пиаром и агитацией севы. Зы. И севу тоже возьму наверное, но по 900 ))))
|
Да вот я и смотрю, что ты вообще ни в зуб ногой. FCF = EBITDA - CAPEX +/- other На 2019 заявлено $1,1 ярда CAPEX. Примерно по $275 млн в квартал. CAPEX 1К19 сократился на 29% в сравнении с 4К18 и составил $178 млн. На сотку меньше, чем средний по плану. Это плюс в FCF. Высвобождение NWC составило $262 млн (против $46 млн в 4К18) - рост в 5,6 раз. Только из-за этого FCF ($678 млн) почти равен EBITDA ($695). Поэтому такие гигантские дивиденды будут в среднесрочной перспективе только один раз. А вот проблемы, в том числе, снижение производства стали на 6-8% и соответствующее снижение продаж, ждёт тебя уже начиная с этого квартала (из-за остановки ДП№6 и работ на конвертере в цехе №2). От тебя я так и не услышал ни одного аргумента и цифр. А не, вру. Сева по 900 и ниже ты ждёшь. Ну жди, жди. Все данные взяты из открытых источников: Финансовые результаты группы НЛМК за 1К19 МСФО: https://nlmk.com/upload/iblock/9ee/financial_re... NLMK Group Strategy 2022 (стр. 36): https://nlmk.com/upload/iblock/bd7/2019-cmd-pre... |
Дачто ты опять прицепился к капексу?? По сравнению с 1 кв 2018 капекс 1 кв 19г вырос более чем на 30% и все нормально, никакой трагедии. Для меня важна формула что при низком долге выплаты 100%+ от fcf. Все. То что капекс чуть более высокий будет - не так важно. Далее курсовые разницы будут только в плюс играть потому что в рубль не верю и жду по 66-67 за $, что для капекса дает еще хороший запас)) А Севе удачи на стагнирующем рынке рфии)) В общем утомил ты меня. Жду годовые дивы 22 рубля или больше. Мне кажется ты уже одержим севой... Это опасно |
Да КАПЕКС в прошлом году был почти в два раза ниже по плану (и по факту). Он должен был составить 275, а он 175. Значит он вырастет во 2-3 квартале. И NWC весь распродали. И продажи упадут. С ростом капекса и без высвобождения NWC ваш FCF был бы в два раза меньше. Соответственно и дивы. Не удивляйся, если за 2К19 в три раза меньше дадут. п. с. Но ты молодец, хоть что-то написал. Плюс тебе. Севка надерёт жопу твоей Липке уже в этом году! |
так уже треть от моих плановых дивов (22 руб за год) - выплатят за 1кв и можно будет реинвестировать. остальное пускай размазывают по трем кварталам (хоть по 5 руб) - буду доволен как слон
|
В феврале 2020 посмотрим, кто из нас довольный слон, ок. |
|
Можно сколько угодно спорить кто лучше Северсталь-Нлмк-ММК. Но вот что интересно, все три показали падение прибыли 1 Кв, а дивы даже выросли, сговор? |
Детсад какой-то. Можно ещё другими размерами соревноваться, но зачем?... Вроде серьёзные обзоры пишете, а ведёте себя как мальчишка, только вступивший в половозрелый возраст. |
В свете нового твитта Трампа: Президент США Дональд Трамп в субботу заявил, что другие страны могут избежать пошлин, производя товары на американской территории. "Такой простой способ избежать пошлин? Делайте или производите свои товары в старых добрых Соединенных Штатах. Это очень просто!", - написал он в своем твиттере. US NLMK дивизион может заиграть новыми красками... |
Осталось сляб в США произвести. А так - маржа 3% ваш удел. Печаль. |
Нет у нас столько квалифицированных рабочих... Отправлено через мобильное приложение МФД. |
Очень перекуплена Липка, будет сбавлять, к бабке не ходи. А дивы тут играют роль наживки для невидящих. В общем 60, но это будет совсем не скоро и это очень большое горе Но, надо сказать, у всех металлургов (большая четверка) я ожидаю позитивную динамику в ближайшее время и тут возможен перехай 190 - 200. |
Каракурт, и вправду неуместны такие высказывания. Смешно. Мордашов и Лисин считают, что мы в одной лодке, а нам то мелким минорам чем-то меряться совсем не уместно.
Тут ты прав, к сожалению. Только вспомни, с какой целью наши металлурги покупали зарубежные активы. Маржа там их вовсе не интересовала. Цель была максимально загрузить российские заводы, продавая слябы своим дочкам. Теперь если мы не сможем экспортировать слябы на свои дочерние предприятия, от перепроизводства слябов в России, думаешь только НЛМК пострадает? Нашей промышленности не нужно такого количества металла, который производит успешная российская металлургия. Мы все в одной лодке, и конкуренция между нами очень условная. Для государства обе наши компании имеют слишком большое значение, и по налогам, и по социалке, и стратегически. Пока у власти государственники, власть будет делать всё возможное, чтоб наши компании не снижали производство, разрабатывая под нас новые государственные программы и стройки. Конечно для инвесторов, на определённых этапах, один эмитент и может оказаться немного выгодней, чуть рентабельней, но глобально судьба у нас общая. |
Сообщение удалено автором 09.11.2019 в 13:32. |
|
Котировки онлайн
|
Котировки
для профессионалов |
Игровые сервисы
|