Нижнекамскнефтехим (НКНХ, NKNC)

Совсем не бьется по объемам.

Соотношение обычка/преф 1,33 - много
Посмотрим дальше.

преф пролили, а обычка в рост пошла кто-то, что-то знает

А какой смысл туда перекладываться?

это вопрос к тем , кто перекладывается. По факту видно, что в како-то небольшой доле процесс идет. Я не дергаюсь - держу позу. К НГ все прояснится с IPO и префы за 9 мес подойдут

может выкуп будет

БКС дивы прислал в пятницу, а Райфайзен жмет

Похоже на дно в префках))

Да уже было такое

Все будет нормально
Префа подтянется
Весь рынок знает что префа нкнх потухлее обычки

Это соответствует рыночной стоимости специально выпущенного под сделку пакета из 384 млн 437 тыс. 489 десятирублевых акций «СИБУР холдинга»: цена каждой бумаги установлена в размере 759,5 руб. Таким образом, за каждую свою акцию акционеры ТАИФа получат почти шесть (5,7) акций «СИБУР-холдинга».

Ну вот и считайте переоценку

И втб

2.2. Содержание решений, принятых советом директоров (наблюдательным советом) эмитента:
1) Определить цену (денежную оценку) отчуждаемого имущества ПАО «Нижнекамскнефтехим», являющегося предметом сделки, в совершении которой имеется заинтересованность, в соответствии с Приложением.
2) Принять решение о согласии на совершение сделки ПАО «Нижнекамскнефтехим», в совершении которой имеется заинтересованность, в порядке, предусмотренном ст. 81-84 Федерального закона «Об акционерных обществах», пп. 10.2.17 п. 10.2, п. 14.3 Устава ПАО «Нижнекамскнефтехим», на существенных условиях, указанных в Приложении.
3) С учетом того, что решение о согласии на совершение ПАО «Нижнекамскнефтехим» сделки, в совершении которой имеется заинтересованность, на существенных условиях, изложенных в Приложении, принимается до ее совершения, в соответствии с Приложением о раскрытии информации эмитентами эмиссионных ценных бумаг
от 30 декабря 2014 г. № 454-П определить, что сведения об условиях указанной сделки, а также о ее сторонах не будут раскрываться до совершения сделки.
https://e-disclosure.ru/portal/event.aspx?Event...

Снижение НКНХ и КЗОС дивидендных выплат с 70% от прибыли до 50%, по политике Сибура, в будущем полностью компенсируется ростом бизнеса.

По данным прессы, Сибур проведёт сделку по поглощению ТАИФ в 2 этапа, как и объявлялось ранее, но вторая фаза сделки может растянуться на 11 лет, пока, по всей видимости, Сибур занимается проведением IPO и модернизацией бизнеса. На первом этапе Сибур может получить контроль над Нижнекамскнефтехимом, Казаньоргсинтезом и ТГК-16 при получении 50% ТАИФ в обмен на 15% акций Сибура. Вторая половина ТАИФ будет оплачена облигациями 11 серий на $3.025 млрд., вместо первоначально обсуждавшегося опциона на выкуп в 2024-2030 годах.
Полный выкуп акций ТАИФ, вместо растягивания сделки до 2030 года – это сигнал, что у ТАИФ проблемы с обеспечением сырьевой базы, при котором Сибур сразу вложится в развитие активов Татарстана для ускорения окупаемости покупки, полностью подчинив активы, в том числе, и в части дивидендной политики. Сейчас НКНХ и ТАИФ платят 70% от заработанной прибыли по РСБУ на дивиденды. Сибур уже предложил поменять дивидендную политику на выплату 50% от МСФО, как у холдинга. Для акционеров ТАИФ это означает снижение на 21% дивидендов, как было бы по итогам 1 полугодия 2021.
Однако, подписание Сибуром с Татарстаном соглашения о сотрудничестве предполагает сохранение юридических лиц НКНХ, КЗОС и ТГК-16 до 2035 года, когда завершится инвестиционная программа. Не случайно, официально было объявлено о том, что выкупа доли республики в КЗОС (19,87% капитала и 21,18% обыкновенных акций) не будет, хотя Сибур всегда консолидирует дочерние компании. Поэтому риск принудительно вытеснения миноритариев из НКНХ и КЗОС будет очень низким. Есть риск введения процессинга (платы за переработку), как это принято в Сибуре и сокращение дивидендов.
Основной инвестиционной идеей в этих бумагах станет рост бизнеса на $1 млрд. до 2035 года и рост дивидендных выплат от увеличения бизнеса. По всей видимости, так как акционерам ТАИФ уже в капитале Сибура будет выгодно получать дивиденды в холдинге, то при унификации дивидендов в Сибуре возможный дивиденд НКНХ будет около $0.31 (22 руб.) в будущем. Это даст долгосрочную целевую на уровне $3 (220 руб.) за обыкновенные и привилегированные акции НКНХ и около $2 (150 руб.) за обыкновенную акцию КЗОС, привилегированные акции которой будут иметь целевую цену в (50-70 руб.) из-за низких фиксированных дивидендов $0.003 (0.25 руб.). . На данном этапе мы рекомендуем держать акции НКНХ и КЗОС, в ожидании доплаты за 2021 год с доходностью 9% и выплатой 70% на дивиденды, и объявления о принятии новой дивидендной политики, которая определит дальнейшие котировки.
https://www.lmsic.com/analytics/ideas/80074/

ЛМС первый раз про НКНХ и КЗОС написал.. Про целевую цену КЗОС пр., НКНХ об. и пр. с одинаковой ценой не понял

Сбер дивы прислал

Подтверждаю по дивам (Сбер)

А мне Сбер прислал только смс, что зачислил дивы, а на самом деле ничего еще не зачислил.

Я кстати тоже по торопился, думал это уведомление о зачислении, а это оказывается просто СМС от сбера.Но у меня вывод сразу на карту, а не на брокерский счёт, думаю завтра уже точно будут на карте

Ха-ха, только написал и прилетели родимые на карту, в этот раз Сбер почти молодец

Финам дивы прислал