События, на которые следует обратить внимание сегодня:

12.30 мск. Великобритания: Изменение объема промышленного производства ноябрь (предыдущее значение -1.1% г/г; прогноз 0.6% г/г).

18.30 мск. США: Данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за январь (предыдущее значение -7,051M; прогноз 0,620M).

EUR/USD:

Евро, как валюта фондирования, будет демонстрировать слабость на фоне увеличения “аппетита к риску”. Накануне ведущие мировые фондовые площадки завершили торги в “зеленой зоне”. В Соединенных Штатах в лидерах роста были бумаги компаний малой капитализации из индекса Russell 2000, что сигнализирует об устойчивом спросе на рисковые активы. Сезон корпоративной отчетности начался на мажорной ноте – из 8 компаний из 10 квартальная прибыль превысила медиану прогнозов. Основные корпорации будут отчитываться позже, тем не менее первый блин не вышел комом. Я ожидаю продолжения позитивной динамики, поскольку опережающие индикаторы PMI ISM для производственного сектора и сферы услуг в четвертом квартале продемонстрировали сильный рост, что указывает как на увеличение корпоративной прибыли, так и на рост показателя ВВП. Торговая рекомендация: Sell 1,0550/1,0600 и take profit 1,0500.

GBP/USD:

В течение дня следует ожидать снижение британской валюты по двум причинам. Во-первых, отчет по промышленному производству может выйти на уровне медианы прогнозов, что не окажет поддержки британской валюте. Промышленный PMI в ноябре продемонстрировал снижение, объем новых заводских заказов сократился – вот две главные причины, по которым не стоит ожидать сильных данных. Косвенно на слабый релиз указывает и объем производства стали, который в ноябре сократился на 15,4% по сравнению с предыдущим месяцем. Нельзя обойти стороной и падение объема инвестиций по итогам третьего квартала на 2,2% в годовом выражении, что является максимальным уровнем за последние три года. Этот показатель указывает на то, что компании не заинтересованы в расширении производственных мощностей, а значит, не ожидают роста экономики. Во-вторых, черное золото два дня подряд завершает торги в “красной зоне”, что будет оказывать дополнительное давление на фунт. Сегодня я также ожидаю снижения котировок нефти на фоне увеличения объема добычи в Соединенных Штатах. Торговая рекомендация: Sell 1,2150/1,2200 и take profit 1,2105.

USD/JPY:

Покупаем пару в расчете на рост котировок из-за стабильного спроса на “рисковые активы”. Поскольку японская йена – это валюта фондирования №1 в операциях carry trade, то рост фондовых рынков будет положительно сказывать на котировках пары. Инвесторы сейчас покупают американские акции, поскольку стартовал сезон корпоративной отчетности и многие трейдеры ожидают выхода позитивных данных. Два дня подряд аутсайдером американского фондового рынка является коммунальный сектор. Такая тенденция указывает на то, что инвесторы предпочитают избавляться об защитных бумаг и перекладываются в более рисковые активы. Рост пары ускорится после преодоления отметки 116,34 и в этой связи, те трейдеры, которые откроют позиции заранее, смогут получить хороший профит. Торговая рекомендация: Buy 115,90/ 115,50 и take profit 116,87.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Не ожидается важной макроэкономической статистики.

EUR/USD:

Накануне единая валюта продемонстрировала рост котировок на 0,29%, однако, на мой взгляд, этот рост носит краткосрочный характер. Необходимо продавать пару. Первого февраля состоится очередное заседание ФРС США, где регулятор может анонсировать повышение ставки на заседании 15 марта, когда пройдет пресс-конференция Д. Йеллен. В 2015 и 2016 годах именно на заседаниях с пресс-конференцией главы FOMC и происходило ужесточение монетарной политики. Некоторые трейдеры могут задать вполне логичный вопрос: до заседаний FED еще 4 недели и зачем сейчас об этом думать? Здесь необходимо понимать, что рынок живет слухами и ожиданиями. В понедельник глава ФРБ Бостона Эрик Розенгрен заявил о том, что FOMC необходимо поспешить с повышением ставок, чтобы не допустить высокого роста инфляции. На мой взгляд, такие комментарии мы будем получать каждую неделю и на рынке, будут формироваться ожидания скорого повышения процентных ставок в США, что окажет поддержку американской валюте, поскольку ЕЦБ на этот год продлил программу QE. Торговая рекомендация: Sell 1,0585/1,0625 и take profit 1,0525.

GBP/USD:

Открываем позиции Sell по двум причинам. Во-первых, на кредитных рынках доходность 10-летних государственных облигаций Великобритании снижается по отношению к своим аналогам из США и Германии, что уменьшает привлекательность инвестиций в британские активы. Накануне кросс-курс EUR/GBP вырос на 1,3%, что указывает на сильные медвежьи настроения по британской валюте. Во-вторых, черное золото в понедельник завершило торги в “красной зоне”, что в свою очередь будет положительно сказывать на котировках доллар, поскольку энергоносители котируются в американской валюте. По нефти назрела техническая коррекция, поскольку фактор снижения объема добычи ОПЕК+ полностью заложен в котировки, а американские нефтяники с каждым днем увеличивают производственных мощности. Торговая рекомендация: Sell 1,2150/1,2180 и take profit 1,2091.

USD/JPY:

На мой взгляд, вчерашнее снижение котировок является глубокой коррекцией от восходящей тенденции 115,05-117,52. В этой связи, я рекомендую наращивать позиции Buy в этой валютной паре, поскольку ключевые факторы указывают на наличие сильного восходящего тренда. Во-первых, на американском рынке акций индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq обновил исторический максимум: бумаги Apple подорожали на 0,8%, акции NVIDIA потяжелели на 3,6%. Также необходимо отметить, что в понедельник хуже всех себя чувствовали бумаги коммунального сектора – этот сектор является “защитным” и пользуется спросом в периоды снижения “аппетита к риску”. Получается, что спрос на рисковые активы будет сохраняться и этот фактор в свою очередь будет оказывать поддержку паре USD/JPY. Торговая рекомендация: Buy 115,85/ 115,45 и take profit 116,50.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Не ожидается важной макроэкономической статистики.

EUR/USD:

В первый торговый день недели не ожидается публикации важной макроэкономической статистики и в этой связи, необходимо внимательно следить за динамикой долгового и фондового рынка. На мой взгляд, фондовые площадки, особенно американские, будут демонстрировать умеренный рост котировок, что негативно для евро, как валюты фондирования. Доходность 10-летних американских казначейских облигаций с максимума 2015 года упала на 0,23%, что является позитивным фактором для рынка акций, поскольку между доходностью долговых бумаг и курсом акций наблюдается обратная корреляция. На кредитных рынках на минувшей недели мы наблюдали рост спрэда доходности 10-летних государственных облигаций Германии и США. Сейчас я ожидаю завершение этой тенденции, что также негативно для единой европейской валюты. Макроэкономическая статистика из соединенных штатов на прошлой неделе в целом была позитивная. В первую очередь я бы выделил рост промышленного PMI ISM до двухлетнего максимума. Также необходимо отметить увеличение ценовой составляющей в индексах ISM сферы услуг и производственного сектора. Такая динамика указывает на рост инфляционных ожиданий, что будет способствовать новой волне слухов о скором повышении учетной ставки FOMC. Торговая рекомендация: Sell 1,0545/1,0585 и take profit 1,0498.

GBP/USD:

На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, доходность 10-летних государственных облигаций Великобритании растет по отношению к своим аналогам из США и Великобритании, что увеличивает привлекательность инвестиций в британские активы и позитивно для стерлинга. С другой стороны, коррекция на рынке “черного золота” может приободрить медведей на наращивание коротких позиций. Рынок нефти первую неделю нового года завершил в “красной зоне”, а такая динамика обычно положительно сказывается на стоимости американской валюты. Торговая рекомендация: флэт 1,2160-1,2260.

USD/JPY:

Наращиваем позиции Buy в расчете на продолжение восходящего тренда. Почему следует ожидать роста котировок? На это указывают два ключевых фактора. Во-первых, на фондовых площадках сохраняется оптимизм, что будет оказывать давление на йену, как валюту фондирования №1 в операциях carry trade. Во-вторых, пятничный релиз по рынку труда в США за декабрь указал на ускорение темпа роста заработных плат, что в свою очередь сигнализирует о росте инфляции в среднесрочной перспективе. Поскольку ФРС тартегирует инфляцию, то такая динамика может вызвать повышение учетной ставки. В скором времени рынок будет жить именно такими слухами, что позитивно для доллара. Дифференциал доходности государственных долговых бумаг вновь после коррекции вновь растет, что подтверждает эту гипотезу. Торговая рекомендация: Buy 117,10/ 116,80 и take profit 117,70.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Не ожидается важной макроэкономической статистики.

Германия и Великобритания - банковский выходной.

EUR/USD:

Сегодня последний торговый день в году и с учетом закрытия Лондона рынок будет достаточно вялым. Тем не менее, даже в такой период можно зарабатывать. Для этого нужно продавать евро, когда оно превысит пятую фигуру. Дифференциал доходности 10-летних государственных облигаций Германии и США по-прежнему падает, что негативно для евро. А на будущей неделе я ожидаю падения котировок ниже минимума текущего года (1,0351) на фоне сильной макроэкономической статистики из США. Торговая рекомендация: Sell 1,0530/1,0560 и take profit 1,0500.

GBP/USD:

В течение дня я ожидаю развития бокового тренда в рамках диапазона 1,2220-1,2290. Поскольку Лондонские банки сегодня не работаю, то активно торговать фунтом не кому. Американцы формально сегодня совершают конверсионные операции, но многие из них сегодня также не будут работать. Таким образом, активную торговлю можно отложить до будущей недели. Новая неделя будет богатой на события, и я ожидаю падения пары в область 1,2081. На это указывает сильная негативная динамика долгового рынка, где доходность британских 10-летних государственных облигаций значительно упала по отношению к своим аналогам из США и Германии. Торговая рекомендация: флэт 1,2240-1,2310.

USD/JPY:

На мой взгляд, можно наращивать длинные позиции в этой паре в расчете на продолжение восходящего тренда. В четверг пара протестировала нижнюю границу флэта 116,54 -118,68 и эта область является привлекательной для открытия позиций Buy. ФРС США и Банк Японии проводят разнонаправленную кредитно-денежную политику, что позитивно для американского доллара. К тому же, девальвация йены играет на руку руководству ЦБ Японии, которое озабочено ростом инфляционных ожиданий. Падение курса национальной валюты традиционно способствует росту потребительских цен. Торговая рекомендация: Buy 116,85/ 116,55 и take profit 117,50.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

16.30 мск. США: Число первичных обращений за пособием по безработице за декабрь (предыдущее значение 275K; прогноз 277K).

19.00 мск. США: Данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики за декабрь (предыдущее значение 2,256M; прогноз -1,500M).

EUR/USD:

Ситуация на рынке быстро меняется. Вчера я предлагал продавать евро и единая валюта упала ниже 1,04. Сегодня ключевые факторы указывают на рост к сильному уровню сопротивления 1,0462, а возможно даже и выше, к 1,0498. Рынок по-прежнему низколиквидный и в этой связи, мы наблюдаем такие “качели”. Но даже на таких американских горках можно зарабатывать – главное стоять в направлении основной тенденции. На кредитном рынке доходность 10-летних государственных облигаций Германии растет по отношению к своим аналогам из США и Великобритании, что увеличивает привлекательность инвестиций в европейски активы. Таким образом, рынок пока будет находиться во флэте 1,0351 -1,0498 и судя по всему уже на будущей неделе мы увидим выход вниз, на фоне позитивной макроэкономической статистики из США. Торговая рекомендация: Buy 1,0440/1,0410 и take profit 1,0490.

GBP/USD:

В течение дня необходимо продавать пару на фоне негативной динамики долгового рынка. Спрэд государственных облигаций Великобритании и США опустился на новый годовой минимум, что предполагает сильное падение британской валюты. Более того, доходность британских бумаг снижается и к немецким бондам, что в свою очередь может вызвать новый виток роста кросс-курса EUR/GBP и также окажет дополнительное давление на стерлинг. Объем ипотечного кредитования в Великобритании за ноябрь вышел хуже медианы прогнозов, что в очередной раз заставило участников рынка говорить о негативных последствиях Brexit. Торговая рекомендация: Sell 1,2249/1,2285 и take profit 1,2195.

USD/JPY:

Снижение “аппетита к риску” на финансовых площадках указывает на преобладание медвежьих настроений в течение дня. Американский фондовый рынок накануне просел более, чем на 0,7%, что положительно отразилось на йене, как валюте фондирования №1 в операциях carry trade. Нельзя обойти и позитивную макроэкономическую статистику из Японии: объем розничных продаж в ноябре вырос до 1,7% в годовом выражении, после 8 месяцев подряд падения показателя. Это конечно не говорит о переломе негативного тренда, но является позитивным фактором в краткосрочной перспективе. На долговом рынке дифференциал доходности 10-летних государственных облигаций США и Японии умеренно сокращается, что также позитивно для йены. Таким образом, можно ожидать снижения котировок в область нижней границы флэта 116,54 -118,65, после чего на будущей неделе мы можем увидеть рост в область 120 фигуры. Торговая рекомендация: флэт 116,00 -117,00.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

18.00 мск. США: Изменение объема незавершенных сделок по продаже жилья за ноябрь (предыдущее значение 0.1% м/м; прогноз 0.6% м/м).

EUR/USD:

Продаем пару на росте в область 1,0470/1,0500 по двум причинам. Во-первых, на кредитном рынке дифференциал доходности 10-летних государственных облигаций Германии и США накануне сократился на 4 б.п. и установил свежий минимум года. Таким образом, пара будет догонять динамику долгового рынка и можно ожидать падения котировок в область 1,0350 в течение нескольких дней. Возможно, это произойдет уже сегодня, а может быть в первых числах января. Сейчас рынок низколиквидный и в такой период трудно сказать, когда цель может быть достигнута. Во-вторых, опубликованный накануне релиз по потребительской уверенности от CB порадовал трейдеров позитивными данными, что приободрит “медведей” на наращивание коротких позиций. Показатель выше на максимальном уровне за последние 15 лет, что сигнализирует об увеличение экономического роста в Соединенных Штатах. На будущей неделе мы получим данные по занятости за декабрь и в этой связи, можно ожидать выхода сильного отчета. Торговая рекомендация: Sell 1,0465/1,0500 и take profit 1,0435.

GBP/USD:

Лондонские банки сегодня начинают свою работу после длительных выходных. С учетом сильной макроэкономической статистики из США, которую мы получаем последнюю неделю, можно ожидать преобладание медвежьих настроений. Рынок государственного долга может отреагировать на этой событием новым падением спрэда доходности 10-летних бумаг Великобритании и США. На мой взгляд, краткосрочный рост пары в область 1,2300/1,2350 необходимо использовать для наращивания коротких позиций. Кросс-курс EUR/GBP накануне достиг двухнедельного максимума и здесь можно ожидать снижения котировок, что и позволит британской валюте продемонстрировать умеренный рост. Торговая рекомендация: Sell 1,2300/1,2350 и take profit 1,2240.

USD/JPY:

Пара стартовала вверх без тестирования нижней границы флэта 116,54 -118,65. Сейчас доллар торгуется в середине обозначенного диапазона, и внешний фон располагает к дальнейшему росту. Американский фондовый рынок открылся после Christmas ростом: основные индексы прибавили в весе более 0,25%. Лидером был индекс компаний малой капитализации Russell 2000, который потяжелел на 0,5%. Такая динамика указывает на сохранение “аппетита к риску”, что является негативным фактором для йены, как валюты фондирования. Во второй половине дня мы получим релиз из США по объему незавершенных сделок по продаже жилья за ноябрь, который также может оказать поддержку американской валюте на фоне позитивной динамики строительного сектора. Торговая рекомендация: Buy 117,35/ 117,00 и take profit 117,90.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

02.30 мск. Япония: Индекс потребительских цен за ноябрь (предыдущее значение 0.1% г/г; прогноз нет данных).

18.00 мск. США: Индикатор потребительской уверенности за декабрь (предыдущее значение 107.1; прогноз 108.9).

Великобритания – банковский выходной.

EUR/USD:

Сегодня некоторые участники рынка вернуться к активной торговле после Christmas и в этой связи, мы увидим всплеск волатильности в первые часы европейской торговой сессии. Однако Лондонские банки сегодня вновь закрыты, а именно на британскую сессию приходится чуть более 40% всех торгов на Forex. Какой сценарий мы получаем на сегодня для евро? На мой взгляд, шансы на коррекцию сохраняются, но их все меньше и меньше. Во-первых, в понедельник продемонстрировали рост фондовые рынки Китая и России, что указывает на сохранение “аппетита к риску”. Этот фактор в свою очередь негативен для евро, как валюты фондирования. Во-вторых, вечером можно ожидать выхода позитивных данных по потребительской уверенности от CB, что в свою очередь положительно отразится на стоимости доллара. Индекс CB и индекс Мичигана имеют тесную прямую корреляцию и ввиду сильного роста последнего показателя сегодня можно рассчитывать на выход позитивных данных. Торговая рекомендация: Sell 1,0510/1,0540 и take profit 1,0465.

GBP/USD:

До открытия американской торговой сессии следует ожидать развития бокового тренда на фоне низкой ликвидности из-за выходного дня в Великобритании. Затем следует обратить внимание на релиз по потребительской уверенности от CB в США за декабрь. Как было отмечено ранее, мы можем увидеть сильные данные, что положительно отразится на котировках доллара. Чем этот индикатор так важен для валютного рынка? Он позволяет понять какие могут быть данные по рынку труда, которые будут опубликованы в пятницу 6 января. Соответственно хорошие данные будут сигнализировать о возможном позитивном релизе по занятости. Торговая рекомендация: флэт 1,2230-1,2330.

USD/JPY:

В первой половине дня основным событием стане релиз по инфляции в Японии за ноябрь. С учетом падения цен на бензин на 3,2% по сравнению с предыдущим месяцем сегодня трудно ожидать выхода сильных данных. С другой стороны, в ноябре вырос индекс PPI, что обычно является ранним сигналом инфляционных трендов. Доходность 10-летних японских государственных облигаций, которая отражается инфляционные ожидания инвесторов, в ноябре также продемонстрировала рост. В этой связи, мы можем увидеть небольшой спрос на йену в азиатскую торговую сессию. Снижение котировок в область 116,60/116,30 необходимо использовать для наращивания длинных позиций в расчете на продолжение восходящего тренда, поскольку два центробанка (ФРС и Банк Японии) проводят разнонаправленную кредитно-денежную политику. Торговая рекомендация: Buy 116,95/ 116,50 и take profit 117,50.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Германия, Великобритания, США – банковский выходной.

EUR/USD:

В течение дня следует ожидать развития боковой тенденции на фоне низкой ликвидности. Ключевые участники рынка находятся на рождественских каникулах, и вернуться к торгам только 2 января. На прошлой неделе я настаивал на том, что евро должно продемонстрировать коррекционный рост в область 1,06 до наступления Нового Года. Единая европейская валюта последние три торговых дня завершила в “зеленой зоне” и изо всех сил пытается преодолеть пятую фигуру. Можно ли сейчас покупать евро в расчете на продолжение коррекции? Можно, но только при одном условии. Необходимо закрытие часовой свечи выше 1,05. В таком случае можно ожидать роста в область 1,0540/1,0580. Внешний фон достаточно негативен для евро и продемонстрировать сильный рост будет очень трудно. Во-первых, на долговом рынке дифференциал доходности 10-летних государственных облигаций Германии и США вновь снижается, что позитивно для доллара. Во-вторых, макроэкономическая статистика из США, опубликованная на прошлой неделе, сигнализирует о том, что нисходящий тренд в паре будет продолжен и максимум в течение двух-трех недель пара уйдет ниже отметки 1,03. Торговая рекомендация: при закрытии часовой свечи выше 1,05 позиция Buy и take profit 1,0540.

GBP/USD:

На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать падения котировок на фоне негативной динамики кредитных рынков. Доходность 10-летних государственных облигаций Великобритании снижается по отношению к своим аналогам из США и Германии, что уменьшает привлекательность инвестиций в британские активы. С другой стороны, фунт падает последние три торговых недели подряд и в такие периоды по понедельникам обычно наблюдается коррекционный рост. Нельзя забывать, что Лондонские банки сегодня не работают и в этой связи, шансы на коррекцию возрастают. Торговая рекомендация: флэт 1,2230-1,2330.

USD/JPY:

После того, как ФРС США повысила учетную ставку, пара торгуется во флэте 116,54 -118,65. В учебниках по Forex обычно пишут, что флэт это время неопределенности. Но, на мой взгляд, никакой неопределенности здесь нет. Ключевые факторы указывают на продолжение долгосрочного восходящего тренда. В этом флэте инвесторы наращивают позиции Buy и как только необходимый объем будет сформирован рынок двинется дальше вверх. На это указывает динамика долгового рынка. Спрэд 10-летних государственных облигаций США и Японии находится на годовом максимуме, при этом на валютном рынке годовой максимум находится на отметке 121,68. Эта разница в самое ближайшее время будет убрана с рынка. В этой связи, от нижней границы флэта можно открывать позиции на покупку с целью 120,00, которая может быть достигнута в ближайшие три недели. Это может произойти как на этой неделе, так и уже в новом году. Торговая рекомендация: Buy 116,54/ 116,00 и take profit 120,00.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

12.30 мск. Великобритания: Сальдо расчетного счета платежного баланса за 3 квартал (предыдущее значение -28.7B; прогноз -28.3B).

18.00 мск. США: Индекс настроения потребителей от университета Мичигана за декабрь (предыдущее значение 98; прогноз 98.2).

EUR/USD:

Сегодня последний торговый день перед католическим Рождеством и в этой связи, можно ожидать падения объема торгов. Единая валюта накануне не смогла уверенно закрепиться выше 1,0479. Именно прохождение этой области открывает дорогу на продолжение коррекции к 1,06. Сможем ли мы увидеть развитие коррекционного движения сегодня? Шансы на такой исход по-прежнему сохраняются, но для этого нужно, чтобы часовая свеча закрылась выше 1,05. На кредитном рынке доходность 10-летних государственных облигаций Германии растет по отношению к своим аналогам из США и Великобритании, что позитивно для евро. Сегодняшний релиз из США по потребительской уверенности от университета Мичигана может выйти на уровне медианы прогнозов, что не окажет сильной поддержки доллару, поскольку индекс расходов на личное потребление в ноябре замедлил свой темп роста. Показатель Core PCE является стержневым в определении потребительских расходов. Торговая рекомендация: при закрытии часовой свечи выше 1,05 позиция Buy и take profit 1,0535.

GBP/USD:

На этой неделе фунт является самым слабым звеном и это не удивительно, учитывая ежедневное обновление годового минимума по спрэду доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США. Более того, доходность британских бумаг продолжает падать и по отношению к немецким бондам, что толкает вверх кросс-курс EUR/GBP. Из важной макроэкономической статистики сегодня необходимо выделить публикацию отчета по платежному балансу за третий квартал. На мой взгляд, мы увидим выход слабых данных, поскольку отрицательное сальдо торгового баланса в 3 квартале составило 38,7 млрд. фунтов, что на 33,9%, чем годовом ранее. Более того, это максимальное отрицательное значение за всю историю подсчета торгового баланса. Именно торговый баланс является стрежневым показателем платежного баланса и в этой связи, можно ожидать выхода слабого релиза, что окажет дополнительное давление на фунт стерлингов. Торговая рекомендация: Sell 1,2300/1,2330 и take profit 1,2255.

USD/JPY:

Пара отправляется на отдых. Уже накануне мы увидели вялую торговлю в рамках узкого диапазона 117.26-117.87. Сегодня мы можем увидеть продолжение торговли в данном диапазоне, поскольку в Японии отмечается государственный праздник и банки закрыты. Остальные участники рынка формально работают, но реально многие из них также будут отдыхать, и готовиться к католическому Рождеству. Необходимо отметить, что накануне американский фондовый рынок завершил торги в “красной зоне”, где в лидерах роста были бумаги защитных секторов (коммунальные услуги и нециклические товары). Такое позиционирование сигнализирует об уменьшении “аппетита к риску”, что не позволит паре продемонстрировать рост. Таким образом, продолжение среднесрочного восходящего тренда и тестирование психологического уровня 120.00 откладывается до наступления 2017 года. Торговая рекомендация: флэт 117,00 -118,00.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

16.30 мск. США: Изменение объема заказов на товары долгосрочного пользования за ноябрь (предыдущее значение 4.8% м/м; прогноз -4.5% м/м).

18.00 мск. США: Основной индекс расходов на личное потребление за декабрь (предыдущее значение 1.7% г/г; прогноз 1.7% г/г).

EUR/USD:

Быки пытаются развить коррекционное движение, однако рост котировок достаточно вялый. Пара никак не может приблизиться к уровню 1,0462 (минимум в 2015 году). Инвесторы не торопятся фиксировать прибыль, а продавцы используют любой рост для продаж. На кредитном рынке дифференциал доходности 10-летних государственных облигаций Германии и США стабильно падает всю неделю и это очень тревожный сигнал для быков. С такой негативной динамикой паре будет тяжело пробить максимум текущей недели (1,0479). Именно уверенный пробой этого уровня откроет дорогу в область 1,06. Сегодняшний релиз по заказам на товары долгосрочного пользования в США за ноябрь может выйти чуть лучше медианы прогнозов на фоне вчерашних сильных данных по продажам жилья на вторичном рынке, поскольку оба показателя имеют прямую корреляцию. Изначально мой базовый сценарий предполагал рост пары до нового года к отметке 1,06. Крайне негативная динамика долгового рынка заставляет сомневаться в таком исходе. Торговая рекомендация: флэт 1,0400-1,0500.

GBP/USD:

Рост котировок в область уровня сопротивления 1,2387 необходимо использовать для открытия позиций Sell по двум причинам. Во-первых, вчерашний позитивный релиз по продажам жилья в США вызвал новую волну снижения спрэда доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании и США, что является сильным нисходящим сигналом для пары. Долговой рынок опережает валютный и в этой связи, фунт будет демонстрировать слабость. Более того, доходность британских бумаг снижается и к немецким бондам, что позволит трейдерам увеличить длинные позиции в кросс-курсе EUR/GBP, что также окажет дополнительное давление на фунт. Во-вторых, министерство энергетики США отрапортовало о росте запасов сырой нефти на 2,25 млн. баррелей. Рынок черного золото отреагировал падением и, на мой взгляд, сегодня нисходящая тенденция будет продолжена. Инвесторы продолжат фиксировать прибыли по “лонгам” в преддверии рождественских каникул. Торговая рекомендация: Sell 1,2380/1,2410 и take profit 1,2330.

USD/JPY:

На сегодня формируется смешанная динамика. С одной стороны, покупать пару еще рано, поскольку на фондовых площадках и долговом рынке наблюдается умеренная коррекция. Тем не менее, макроэкономическая статистика из Соединенных Штатов сигнализирует о том, что восходящий тренд будет продолжаться, и достижение круглого уровня 120,00 вопрос лишь времени. С другой стороны, инвесторы выкупают пару на откатах к 117 фигуре и на этом фоне, продавать сейчас также рискованно. Шортить пару можно после пробоя минимума 19 декабря (116,54) – если случится падение в эту область, то оно будет сопровождаться закрытием большого числа сделок carry trade. Торговая рекомендация: флэт 117,00 -118,00.

Горячев Александр, аналитик компании FreshForex

Свежий прогноз по фундаментальному анализу