Полная версия  
18+
1 0
2 210 посетителей
I

Блог пользователя ITI Capital

ITI Capital

23.07.2021, 10:13

Экономические данные решают все

Рынки

Американские индексы третий день подряд закрываются в плюсе после распродаж в начале недели: S&P 500 (+0,2%), Nasdaq (+0,4%), Dow (+0,1%). Euro Stoxx 50 поднялся на 0,8%, РТС — на 0,9%.

Глобальные индексы стабилизировались за последние три дня после резкого падения в понедельник из-за опасений по поводу повышения заболеваемости дельта-штаммом коронавируса.

Основные индексы отыграли все падение, не дотянув 1% до своих рекордных максимумов.

В начале сессии волатильность на рынке была обусловлена ростом числа недельных заявок на пособия по безработице в США, которое на 70 тыс. превысило прогноз аналитиков, как и в начале июне, когда выходили плохие экономические данные. Статистические данные привели к продажам акций стоимости, главным образом транспортных, нефтегазовых и прочих компаний, которые зависят от динамики экономики. Сейчас рынок очень чувствителен к экономическим рискам из-за распространения дельта-штамма, который будет иметь ограниченный эффект из-за повышения уровня вакцинации. Рост безработицы связан исключительно с программой пособий по безработице, которая продолжится до августа. В то же время плохие данные снижают риск преждевременного завершения программы обратного выкупа облигаций США.

Устойчивости рынка отчасти способствовали оптимистичные результаты продолжающегося сезона корпоративной отчетности. Так, на данный момент отчиталась примерно одна пятая компаний S&P 500, и результаты 85% корпораций превзошли ожидания аналитиков.

Трехдневный рост S&P 500 стал максимальным с апреля. Средний рост прибыли составил более 25% г/г за второй квартал.

На послеторговой сессии акции Twitter дорожали на 5% на фоне хорошей отчетности, котировки Intel снижались на 2% после того, как прогноз продаж компании оказался хуже ожиданий рынка.

Акции Domino's Pizza подскочили на 15% после публикации новой финансовой отчетности — прибыль за последний квартал превзошла ожидания аналитиков, а менеджмент представил новую программу обратного выкупа акций. Котировки Snap повысились на аналогичную величину.

В то же время 10-летние казначейские облигации США прервали свое двухдневное падение, курс доллара практически не изменился, а евро снижался к основным валютам из-за намерения Европейского центрального банка сохранять «сверхмягкую» монетарную политику до тех пор, пока это необходимо. Теперь повышения ставок следует ждать не ранее, чем инфляция стабилизируется на уровне 2%.

Продажи домов на вторичном рынке США увеличились впервые за пять месяцев.

Надзорные органы Китая рассматривают возможность введения серьезных, возможно беспрецедентных, санкций против оператора такси-сервиса Didi Global после июньского IPO компании. Планы регуляторов указывают на давление на национальных технологических гигантов.

Нефть выросла до максимума за неделю, полностью отыграв падение понедельника, на фоне ожиданий сокращения предложения и начала восстановления спроса.

В фокусе сегодня:

Индекс Мосбиржи в четверг повысился на 0,85%, до 3754 п., РТС — на 0,86%, до 1600 п.

Рубль укрепился к доллару до 73,69 руб. и к евро — до 86,74 руб.

Лидерами роста стали Распадская (+3,43%), ВТБ (+2,43%), ПИК (+2,04%), Veon (+2,02%), TCS Group (+1,71%).

В число аутсайдеров вошли Московская биржа (-6,06%), Полиметалл (-3,21%), Mail. Ru Group (-2,86%), ТМК (-2,83%), Северсталь (-2,66%).

Цена на Brent утром в пятницу снижается на 0,38%, до $73,51/барр.

Золото дешевеет на 0,02%, до $1807/унция. Доходность десятилетних казначейских облигаций США повышается на 0,87 п. п., до 1,278%.

Японский Nikkei повышается на 0,58%, китайский Shanghai снижается на 0,82%.

DXY повышается на 0,05%, S&P 500 futures — на 0,2%.

Новости

М. Видео-Эльдорадо представил нейтрально негативные операционные результаты за 2К21.

Общие продажи (GMV) группы составили 120,1 млрд руб. (+38,2% г/г; −13,1% к/к). Рост в годовом сопоставлении обусловлен сильной динамикой (+57% г/г) в апреле-мае 2021 г. из-за низкой базы продаж за аналогичный период прошлого года.

Общие онлайн-продажи компании составили 81,5 млрд руб. (+35,7% г/г; −11,7% к/к).

ММК представил сильные финансовые результаты по МСФО за 2К21 — вышел консенсус-прогноза Интерфакса по FCF и EBITDA

СД компании рекомендовал выплатить дивиденды за 2К21 в размере 3,53 руб./акция (дивдоходность — 5,5%).

Русал приостановит процесс разделения активов в связи с введением в России экспортных пошлин на металлы и металлопродукцию, сообщил ТАСС. Русалу необходимо провести дополнительный анализ финансовой устойчивости разделяемых компаний.

В среду, 22 июля, топ-менеджмент компании оценил потери от введения пошлин в сотни миллионов долларов.

НЛМК: сильные финансовые результаты по МСФО за 2К21 — выше консенсус-прогноза Интерфакса

Совет директоров НЛМК рекомендовал дивиденды в размере 13,62 руб. на акцию, направив на дивиденды 127% FCF по итогам 2К21, что соответствует квартальной дивдоходности на уровне 5,6%. Последний день покупки бумаг для получения дивидендов — 3 сентября 2021 г.

Газпром: риторика разнонаправлена, но главное — Северный поток-2 готов к запуску Газ по Северному потоку — 2 после завершения строительства трубопровода пойдет не сразу, необходимы дополнительные шаги, заявил представитель госдепартамента США, согласно Интерфаксу. В контексте избытка риторики касательно Северного потока — 2, трудно не признать наличие некоторой степени неопределённости вокруг полноценного функционирования проекта, но предпочитаем фокусироваться на главном — достижении компромисса между Германией и США по его запуску. Различного рода условности могут быть преодолены в среднесрочной перспективе, особенно на фоне сменяемости политических элит. Контракт по транзиту газа через Украину в любом случае истекает только после 2024 г.

Владимир Путин и Ангела Меркель в ходе телефонного разговора 21 июля затронули возможность продления соглашения между Газпромом (GAZP) и Нафтогазом Украины о транспортировке газа через украинскую территорию и после 2024 г. Коммерсант также цитирует главу МИД России Сергея Лаврова, в ироническом ключе трактующего способность Германии обеспечивать продление транзита на Украину после 2024 г. При этом стоит отметить, что у Германии остается инструмент давления в виде сертификации проектной компании Nord Stream 2 AG, без которой Газпром может иметь доступ лишь к 50% мощностей проекта, что может заставить его прокачивать газ через Украину по долгосрочным контрактам.

Сделка между США и Германией предусматривает и создание фонда объемом не менее $1 млрд для сокращения зависимости Украины от газа, сообщил Коммерсант. Доход Украины от транзита газа составляет около $2 млрд в год.

1 0
Теги: Daily, ITI Capital, Ежедневный обзор

Последние записи в блоге

Сентябрьская сезонная волатильность
Консолидация на глобальных рынках
Отдельные истории роста
Новые вспышки COVID-19 давят на экономику США
Рост экономики Китая всё больше замедляется
Российский рынок впереди всех
Постепенное восстановление акций стоимости
Тактическая поддержка для нефти и газа
Сигналы от ФРС: ждать или нет?
Начало симпозиума в Джексон-хоул

Теги

Daily (447)
ITI Capital (495)
MSCI (2)
MSCI Russia (2)
S&P 500 (1)
Weekly (18)
Ежедневный обзор (447)
Еженедельный обзор (18)
Китай (1)
ключевая ставка (7)
Нефть (2)
облигации (4)
ОФЗ (3)
Рубль (2)
ставка (2)
США (2)
ТМК (1)
ФРС (2)
ЦБ России (8)
Яндекс (3)