Полная версия   Лайт версия
18+

ОПЦИОНЫ

Новое сообщение | Новая тема |
«« « 31 32 33 » »»
УРАЛСИБ Брокер
02.04.2021 18:12
Всем доброго дня!

Сегодня в 19:00 (по мск) состоится вебинар “Опционы: Греки” с Павлом Пахомовым.

Мы будем рады видеть всех Вас на трансляции 🙂

Присоединиться к трансляции можно будет по ссылке:

https://youtu.be/dpeP5wAH88g
zavhoz
22.04.2021 17:34
кому интресно, появился канал в телеге по опционам от OptionLab
t.me/OptionLabStrategy
рекомендую, не реклама
VladimirV
24.05.2021 18:52
А можно тут кому-либо задать вопросы по опционам?
Я взял Натенберга и есть вопросы о том, что происходит с позицией, когда происходит экспирация. Я не понимаю как он считает прибыли и убытки по комбинационной позиции. У меня есть xls-файл с его примерами и моими вопросами.
Может кто поможет?
zavhoz
24.05.2021 19:19
спрашивайте
только учтите, что у нас все опционы расчетные и начисление прибылей/убытков происходит ежедневно в виде начисления вариационной маржи
при экспирации опционы вне денег просто ликвидируются, в деньгах расчетные тоже(маржу вы уже получали), но в классическом варианте получаете премию
для разбора наглядных примеров с графиками и позициями канал телеги я рекомендовал выше
по опцам еще иногда идет у нас активное обсуждение в ветке "мой портфель"
VladimirV
24.05.2021 20:27
@zavhoz,
спасибо! кинул Вам в личку.
Канал этот видел, только я ещё недостаточно хорошо знаю опционы, чтобы там что-то понимать.
Я тут на уровне "как влияет гамма / вега / тета /дельта на опцион", а там уже готовые стратегии...
zavhoz
24.05.2021 22:55
Чтото не открылся ваш файл, лучше сюда пишите
VladimirV
25.05.2021 17:16
@zavhoz

печально. Я в кавычках задам вопросы и пронумерую их, а Вы пишите просто номера вопросов и ответы... если Вам так удобнее будет.
вот смотрите пример:
Рассмотрим теперь такую позицию:
• один длинный 90 пут по цене 0,45;
• один короткий 100 колл по цене 2,70;
• один длинный базовый контракт по цене 99,0. [1) а сколько стоит 1 базовый контракт?]
Сочетание длинного 90 пута и длинного базового контракта должно имитировать длинный 90 колл. [2) из чего это следует?]

Вот ещё пример:
• один длинный 100 колл по цене 2,70;
• один короткий 100 пут по цене 3,70;
Если базовый контракт стоит при экспирации меньше 100, то стоимость 100 колла оказывается нулевой, а пут с той же ценой исполнения ведет себя как короткий базовый контракт. Однако, поскольку у нас короткая позиция в 100 путе, этот пут в деньгах ведет себя как длинный базовый контракт. Иными словами, позиция имитирует длинную базовую позицию. [3) а можно на пальцах объяснить - почему так??? как пут становится длинным базовым контрактом из-за того, что у нас короткая позиция?]

Вот ещё пример:
• один длинный 95 колл по цене 5,50;
• три коротких 105 колла по цене 1,15;
Цена выше 105.
Чистый результат при цене выше 105 – позиция, эквивалентная двум коротким базовым контрактам. [4)я правильно понимаю: 3 коротких минус 1 длинный?] На каждый пункт роста цены базового контракта наша позиция будет терять в стоимости два пункта [4.1) 2 коротких контракта дают убыток?].

У него не написано: как себя ведёт коллы и путы при экспирации и из чего следует то, что написано в примерах. Может об этом где-то почитать можно??
Там рисунки есть - почему я хотел приложить xls-файл.
zavhoz
25.05.2021 17:33
у вас пример 2 самый простой, нарисуйте отдельно пут на графике и колл, потом совместите на 100 страйке, и увидите что получился синтетический фьючерс
в инете полно инфы, вот первый попавшийся с графиками https://investments101.ru/academy/courses/futur...
VladimirV
25.05.2021 21:27
Графики различных ситуаций у меня есть и я в них смотрю. И по второму примеру есть график, но мне не легче.
Мне бы непосредственно с экспирацией разобраться.
Вот мои рассуждения:
Страйк <100, длинный колл обнуляется, я теряю только премию. Короткий пут остаётся в нулях при 99 [премия от продажи пута 3,70 минус расходы на покупку колла 2,70 и минус 1$ из-за падения до 99 - я в нулях], а если цена ниже, то генерирует убыток [почему-то это никого не интересует]; при экспирации опцион превращается в короткий базовый контракт - я это понимаю.
“Однако, поскольку у нас короткая позиция в 100 путе, этот пут в деньгах ведет себя как длинный базовый контракт. Иными словами, позиция имитирует длинную базовую позицию.” а вот этого я не понимаю.
zavhoz
26.05.2021 00:12
Вы правильно все написали, проблема что не вдумались в мои слова выше о расчетности наших опционов. Если опц был классическим, то премия рассчитывались бы при экспирации и графически он представлял бы собой две прямые. Но в связи с тем что премия маржой начисляется постепенно и цена состоит из 2 составляющих: расчетная и временная стоимость, до экспиры график стоимости контракта будет выглядеть как пологая линия все более принимающая вид прямых к экспире. Вот тут уже влияние на её вид имеют греки (распад временной стоимости). Благодаря этому удобно работают календарные стратегии.
VladimirV
26.05.2021 14:32
@zavhoz
да мне вдумываться особо не во что
я только вчера из Вашей ссылки узнал, что на Мосбирже торгуются опционы на фьючерсы - американского типа. А незадолго до этого думал, что их вообще вывели из оборота.
Календарные стратегии - для меня это непонятное словосочетание, но возможно, что речь идёт о стратегиях, которые работают на длинных 3хмесячных и коротких - 1/2/3 недельных опционах. И это всё, что я знаю. Какие-то там стрэнглы, бабочки, кордоны. Но это в моей книжке ещё впереди - далеко впереди.
Я же пытаюсь разобраться в самых основах.
zavhoz
26.05.2021 14:46
не лезьте вы глубоко в теорию и математику, там ппц
тут главное общее понимание как эти инструменты работают, найдите сайт с графическим представлением и поиграйтесь опцами, оно в голове постепенно и уляжется
VladimirV
26.05.2021 20:03
@zavhoz,
Вы знаете, я кажется понял. В книжке нарисовано всё. А нужно, как Вы выше заметили выше, всё нарисовать самому. Я откатился назад и сейчас рисую сам в Экселе. Не сказать, чтобы удобно, но... сносно. Пытаюсь понять.
Я поковыряюсь и потом Вам ещё вопросов задам)))
VladimirV
29.05.2021 22:20
@zavhoz,

"Позиция может состоять из базовых контрактов, а также коллов и путов с различными ценами исполнения. Но поскольку срок действия всех опционов истекает одновременно, то стоимость позиции на дату экспирации будет полностью определяться ценой базового контракта."

А можете мне объяснить что такое "стоимость позиции"? Это издержки на формирование опционной конструкции + что будет с опционом на момент экспирации [будет он в деньгах или нет и если в деньгах, то какое количество контрактов; чистая позиция будет длинной или короткой и это будет прибыль или убыток...] или что-то ещё?
zavhoz
08.06.2021 11:01
В связи с частыми вопросами по опцам от новичков, вырисовался такой путь:
1) прочитать любую книжку по опцам, в математику не лезьте (поначалу понимания не добавит), главное - понять общий принцип и что влияет на образование цен (те же греки). Зайдет/не зайдет книжка - без разницы (главное- в мозги залить, там разберутся)
2) разбор визуализации опционных позиций, любой сайт с построением графиков, канал телеги optionlab (рекомендовал недавно), разбирать как что строится по графикам легче
3) наблюдение за ценой опцов в терминале, вопросы (конкретные) на форуме (эта ветка и "мой портфель"). Не начинать торговать не понимая , поверьте, слить депо на опцах запросто.
4) торговля, по началу 1 (одним) опционом
и думать, думать, думать...
konstantin1919
30.08.2021 16:22
https://www.youtube.com/watch?v=j8QCfDOylik

Вебинар "Про маркетмейкеров, точку минимальных выплат и функцию выплат" от Сергея Олейника

Время проведения 29 августа (воскресенье) в 15 00

Хронометраж:

00:00 Вступление - не работал звук

02:00 У кого нельзя получать знания о фондовом рынке

05:00 Почему люди теряют деньги и остаются должны?

15:50 Почему не стоит учиться у женщина на фондовой бирже

19:00 Наш ютуб канал -единственный образовательный ресурс в финансовой сфере... Мы методически не зависимы полностью, от индустрии и даже от государства

22:00 Влияние инсайда на торговлю, интересы участников торговли

24:34 История фондового рынка в Сша

29:00 Чем можно покрыть риски фондового рынка США?

32:00 Маркетмейкеры линейные и опционные. В чем разница

36:00 Новое регулирование ЦБ для брокеров: про пассивные и агрессивные заявки

41:00 Вынос трейлинг стопов

45:00 Опционы за счет кого банкет?

50:23 Отличие американского рынка от российского

53:00 Ситуация в Gamestop

57:00 Как учитывать в своей торговле эту информацию, чтобы зарабатывать

01:00:00 Если маркетмейкер не выполнит требование о 75% пассивных заявок какие к нему будут санкции?

01:05:00 Про ситуацию с Gamestop

01:09:00 Влияние соцсетей на биржу

01:15:00 Влияние фьючерса на хеджирование

01:18:30 Сколько зарабатывает брокер на продаже BIG DATA

01:25:00 Как брокер становится маркетмейкером

01:29:00 Как построить ТМВ с учетом хеджеров и позиций на фьючерсах

01:46:00 Как по гамме считать точку минимальных выплат

01:47:00 Презентация платного курса по опционам с 7 сентября

01:52:32 А на иностранные акции на СПБ или МОЕХ будут ли опционы или там их сделают опять таки через фьючерс?

01:55:00 Лучше торговать через нашего брокера или иностранного?

Для своевременного информирования о вебинаре необходимо:

1. Подписаться на рассылку важных уведомлений ВКонтакте: https://vk.com/app5898182_-141135303#s=53460

2. Подписаться на страницу https://vk.com/shkolainvestora19

Вы оставляете свои контактные данные для того, чтобы мы могли высылать вам ссылки с доступом к вебинару и предстоящим трансляциям

https://vk.com/market-141135303?w=product-14113...

- 3 начальных стратегии 4500 рублей - 4 занятия в записи

Презентация курса с 7 сентября 2021 "Фьючерсы и опционы для предпринимателей"



- полный курс по опционам - 13000 рублей - старт 7 сентября - 13 занятий

Записывайтесь на обучение в скайпе konstantin191919 или группе вконтакте https://vk.com/shkolainvestora19
zavhoz
03.09.2021 13:30
ооо, опцы, век живи, век учись:
в квике можно открытые позиции смотреть, доска опционов, настройки, добавить поля "откытые позиции call" и put
konstantin1919
05.09.2021 20:51
https://www.youtube.com/watch?v=RdMh9ScHfok
Вебинар "Правила игры на бирже и поведенческие финансы" от Сергея Олейника

тайминг
00:00:00 вступление
00:04:33 плейлисты на нашем канале, ссылка на канал
00:17:18 статус квалинвестора... как получить, помогаем нашим курсантам...
00:25:25 ужесточение требований к маркетмейкерам от SEC и от ЦБ РФ
00:31:32 риски американских бирж можно покрыть только эмиссией резервной валюты
00:34:18 пример сложной торговли опционами с разными сроками и старйками
00:39:25 после нашего курса торговать опционы на Америке совсем не сложно
00:43:19 зона убыточности на графике P&L
00:53:22 концентрация ОИ на страке 180000 недельных опционов РТС
00:59:36 про колдовскую пятницу 17 сентября и заседание ФРС в сентябре
01:04:50 стратегия покрытых продаж с покрытием наличными долларами
01:26:00 почему наши стратегии не добавляют рисков инвестору
01:29:42 итоговая доходность покрытых продаж 18% в долларах
01:30:00 о рисках роллирования, об оптимальной точке роллирования
01:32:11 про тех кто продавал путы маржинкольным инвесторам в 2018 году
01:34:06 как выбрать страйк для первой продажи колов покрытых долларами
01:37:20 про SPAN, модель CFAR и про подставки на биржах...
01:39:00 про хедж на московской и американских биржах
01:41:21 модель CFAR как асимметричный ответ финансовой индустрии
01:45:35 как торговать в колдовскую пятницу
01:49:00 про наш курс "Фьючерсы и опционы"


https://vk.com/market-141135303?w=product-14113...

- 3 начальных стратегии 4500 рублей - 4 занятия в записи

Презентация курса с 7 сентября 2021 "Фьючерсы и опционы для предпринимателей"
https://www.youtube.com/watch?v=dUA2a4LsGUY - полный курс по опционам - 13000 рублей - старт 7 сентября - 13 занятий

Записывайтесь на обучение в скайпе konstantin191919 или группе вконтакте https://vk.com/shkolainvestora19
konstantin1919
13.09.2021 12:26
Вебинар "ПОВЕДЕНЧЕСКИЙ ТРЕЙДИНГ И ОПЦИОННЫЕ РЫНКИ... ИЛИ КАК СОЦСЕТИ МАНИПУЛИРУЮТ СОЗНАНИЕМ" от Сергея Олейника
https://youtu.be/zZMGTw_MDF4

Время проведения 12 сентября (воскресенье) в 19 00

Хронометраж:

00:00:00 введение

00:19:00 дисконтирование ожиданий и иллюзий на рынке акций

00:20:30 на рыночные цены влияют ошибки трейдеров

00:21:40 самоуверенность и чрезмерный оптимизм - особенности трейдинга новичков

00:25:35 о мерах по запрету PFOF от которых Робингуд может просто обанкротиться

00:33:16 Самое важное что МЕМЫ могут размножаться

00:41:50 DTE опционы и торговля по гамме

00:44:24 как меняется премия опциона в поледние часы перед экспирацией...

00:49:20 что такое гамма-сквиз

00:54:59 про наш плейлист "Опционные стратегии"

01:03:42 про расшивку ГО в день экспирации

01:10:58 правила для шортов на американских рынках

01:15:35 маркетмейкеры нарушают правила о шортах

01:25:33 FTD или процедура отказа от поставки

01:27:40 график индикатора сжатия на примере акций AMC

01:33:02 диагональные спреды как способ балансирования продаж и покупок

https://vk.com/market-141135303?w=product-14113... - 3 начальных стратегии 4500 рублей - 4 занятия в записи Презентация курса с 14 сентября 2021 "Фьючерсы и опционы для предпринимателей" https://www.youtube.com/watch?v=dUA2a4LsGUY - полный курс по опционам - 13000 рублей - старт 14 сентября - 13 занятий Записывайтесь на обучение в скайпе konstantin191919 или группе вконтакте https://vk.com/shkolainvestora19

⭐ Для своевременного информирования о вебинаре необходимо:

1. Подписаться на Телеграмм: https://t.me/shkolainvestora

Вы оставляете свои контактные данные для того, чтобы мы могли высылать вам ссылки с доступом к вебинару и предстоящим трансляциям
konstantin1919
20.09.2021 12:27
https://youtu.be/ViD2_BPAjUo
Время проведения 19 сентября (воскресенье) в 15 00

Проводится на Youtube и Вконтакте

Хронометраж:

00:00:00 введение

00:01:35 Как узкие специалисты сами себя обманывают на бирже... на примере фармкомпании

00:07:52 Как меня пригласили участвовать в разгоне малоизвестной криптовалюты в Телеграмм канале

00:09:00 как в Китае начали бороться с блоггерами манипуляторами

00:15:00 Презентация платного курса по портфельному инвестированию

00:38:00 про манипуляции на американском рынке

00:39:15 признаки окончания роста на рынке акций

00:43:53 в США начали наказывать работодателей-профучастников

00:51:28 тенденции рынка в ближайшие дни... опасность входа в умирающий тренд

00:53:11 почему в СМИ работают малоквалифицированные аналитики

00:57:00 транзакции в день экспирации

01:05:40 при поставке низкие комиссионные

01:07:00 цены входа в долгосрочные сделки

01:12:28 про бэквордацию перед экспирацией

01:18:29 в день поставки с рынка уходит много срочных контрактов, а с ними и много рисков...

https://vk.com/market-141135303?w=product-14113...

- 3 начальных стратегии 4500 рублей - 4 занятия в записи

Презентация курса с 21 сентября 2021 "Фьючерсы и опционы для предпринимателей"

https://youtu.be/dUA2a4LsGUY

- полный курс по опционам - 13000 рублей - старт 21 сентября - 13 занятий

Записывайтесь на обучение в скайпе konstantin191919 или группе вконтакте https://vk.com/shkolainvestora19

⭐ Для своевременного информирования о вебинаре необходимо:

1. Подписаться на Телеграмм: https://t.me/shkolainvestora

Вы оставляете свои контактные данные для того, чтобы мы могли высылать вам ссылки с доступом к вебинару и предстоящим трансляциям
«« « 31 32 33 » »»
Новое сообщение | Новая тема |
Котировки онлайн
Котировки
для профессионалов
Игровые сервисы