События, на которые следует обратить внимание сегодня:

18.00 мск. США: индекс настроения потребителей от Университета Мичигана.

18.30 мск. США: данные по запасам сырой нефти от министерства энергетики.

EURUSD:

ЕЦБ представил свежую статистику по изменению своих активов на балансе – за последнюю неделю показатель вырос на €2,2 млрд, против снижения на аналогичную величину неделей ранее. Таким образом, мы видим, как ЕЦБ фактически прекратил сокращать баланс, хотя Кристин Лагард обещала иное. Европейский регулятор боится продавать активы, поскольку может вызвать нестабильность в европейской финансовой системе, что в периоды высоких процентных ставок могут усилить риски рецессии в экономике. Кстати, о рецессии. Бундесбанк считает, что немецкая экономика всё-таки войдет в рецессию и не исключено, что она будет боле продолжительная, чем ожидают их коллеги в ЕЦБ. На сильную рецессию в Германии указывает и стремительное падение индекса цен производителей – показатель четыре месяца подряд находится в отрицательной области, и дефляция в промышленности в прошлом всегда была верным признаком рецессии. В октябре цены в промышленности упали на 11%.

Торговая рекомендация: Sell 1.0922/1.0945 и take profit 1.0848.

GBPUSD:

Протокол последнего заседания ФРС США не продемонстрировал явных признаков снижения процентных ставок в Штатах в ближайшие месяцы. Американский регулятор указал, что намерен удерживать процентные ставки на высоком уровне в течение длительного периода времени, пока инфляция не вернется на устойчивую траекторию снижения к 2,5%. Федрезерв таргетирует базовую инфляцию, которая не включает в себя цены на продукты питания и энергоносители, и сейчас этот показатель составляет 4%. Видимо ФРС хочет дождаться снижения базовой инфляции в область 3,5%, после чего может объявить о снижении процентных ставок. Поскольку базовая инфляция снижается в среднем на 0,1% в месяц, то отметку 3,5% мы можем увидеть в марте будущего года. Сохранение высоких процентных ставок ФРС США благоприятно для доллара в краткосрочной перспективе и негативно в долгосрочной перспективе, поскольку по мере снижения ставок в будущем году американская валюта попадет под волну распродаж.

Торговая рекомендация: Sell 1.2535/1.2565 и take profit 1.2461.

USDJPY:

В ближайшие дни Минфин США проведет серию аукционов по размещению долгосрочных казначейских облигаций и разместит почти $100 млрд, чем изрядно сократит ликвидность в банковской системе и, тем самым окажет благоприятное влияние на стоимость американской валюты. Первые аукционы пройдут в пятницу, однако валютный рынок уже сейчас начинает готовится к этому событию, и мы видим, как трейдеры наращивают покупки в данной валютной паре. Именно в USDJPY можно ожидать самых сильных движений в ближайшее время, поскольку гигантская разница в процентных ставках Центробанков США и Японии будет оказывать поддержку доллару против йены.

Торговая рекомендация: Buy 148.85/148.50 и take profit 149.95.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

13.15 мск. Великобритания: парламентские слушания по отчету Банка Англии по монетарной политике.

22.00 мск. США: публикация протокола заседания ФРС.

EURUSD:

В первой половине дня следует ожидать роста котировок евро на фоне позитивной динамики товарного рынка, где хорошим спросом пользуется медь, которая является ключевым промышленным металлом и часто именно с роста меди начинается восходящий тренд по всей широкой номенклатуре сырьевых активов. Не случайно в Соединенных Штатах данный металл называют «Доктор Медь», поскольку он практически всегда является опережающим индикатором товарного рынка. Во-второй половине дня мы можем увидеть коррекцию в данной валютной паре, поскольку будут опубликованы протоколы последнего заседания ФРС США, где регулятор укажет на необходимость сохранения высоких процентных ставок в течение длительного периода времени, поскольку инфляционные риски по-прежнему преобладают в экономике. Некоторые трейдеры считают, что Федрезерв уже победил инфляцию, поскольку ее базовый показатель на 1,5% ниже ставки ФРС, однако глава американского ЦБ Джером Пауэлл придерживается иного мнения и считает, что еще рано праздновать победу, поскольку в конце 1970-х гг. наблюдалась похожая ситуация, которая закончилась стремительным ростом инфляции.

Торговая рекомендация: флэт 1.0900 -1.0990.

GBPUSD:

В самый разгар европейской торговой сессии в британском парламенте будет выступать глава Банка Англии Эндрю Бэйли с полугодовым докладом об инфляции. Поскольку индекс потребительских цен в Британии развернулся вниз после продолжительного роста, то монетарные власти будут акцентировать внимание политиков на необходимости сохранения процентных ставок на текущем уровне, поскольку дальнейший рост ставок может усугубить ситуацию в экономике и привести к рецессии. Для фунта это негативный сигнал, поскольку ставка Банка Англии ниже ставки ФРС, при этом базовая инфляции в Соединенном Королевстве выше, чем в Штатах. Таким образом, реальные процентные ставки (с учетом инфляции) в Великобритании ниже, что негативно для британской валюты.

Торговая рекомендация: Sell 1.2545/1.2580 и take profit 1.2456.

USDJPY:

Укрепление йены радует Центробанк Японии, который экономит на интервенциях и отчитывается перед политиками о контроле за ситуацией на валютном рынке, однако этот праздник скоро закончится, поскольку впереди нас ожидают масштабные аукционы Минфина США по размещению казначейских облигаций, что заставит ведомство Джанет Йеллен продавать ценные бумаги с премией, поскольку в первой половине осени иностранцы в большинстве своём избавлялись от казначейских облигаций. Всего за третий квартал приток капитала в американские долгосрочные ценные бумаги составил $71 млрд, что стало минимальным показателем за последние 3 года, причем весь объем был сконцентрирован только в ипотечных и корпоративных бумагах, а в гособлигациях приток обнулился. Если раньше гособлигации в основном продавал Китай, то сейчас к нему присоединились Япония, Великобритании и Канада. На этом фоне продажа новых выпусков гособлигаций с премией (более высокой доходностью) окажет благоприятное влияние на приток капитала в американские активы в целом и доллар в частности.

Торговая рекомендация: Buy 147.50/147.00 и take profit 148.84.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Не ожидается важной макроэкономической статистики.

EURUSD:

В первой половине дня следует ожидать роста котировок в область 1.0944/1.0970, поскольку кредитно-рейтинговое агентство Moody's сохранило кредитный рейтинг Италии. На прошлой неделе были опасения, что если Италии снизят рейтинг до “мусорного”, то мы увидим не только распродажи в итальянских ценных бумаг, но и в паре EURUSD, однако “черный лебедь” не прилетел, поэтому у покупателей европейской валюты появился повод для оптимизма. Глава ЕЦБ Кристин Лагард в конце прошлой неделе озвучила ряд неутешительных прогнозов по европейской экономике, считая, что численность трудоспособного населения в еврозоне скоро начнет сокращаться, что негативно для роста ВВП. По мнению главы ЕЦБ, сейчас появляется все больше признаков распада мировой экономики на конкурирующие блоки, что также несет в себе огромные риски для Европы.

Торговая рекомендация: Buy 1.0895/1.0870 и take profit 1.0940.

GBPUSD:

На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать роста котировок фунта на фоне позитивной динамики рынка британского госдолга, где наблюдается неплохой спрос на гособлигации со стороны банков и пенсионных фондов. Долговой рынок уверовал в то, что Банк Англии больше не будет повышать процентные ставки и инвесторы начинают понемногу скупать долгосрочные ценные бумаги, что благоприятно для фунта. С другой стороны, трейдеры могут начать фиксировать прибыль по “лонгам”, поскольку на этой неделе Минфин США будет проводить серию аукционов по размещению долгосрочных гособлигаций и будет предлагать инвесторам премию, так как в последнее время наблюдается низкий спрос на казначейские бумаги. В свою очередь рост доходности американских гособлигаций окажет поддержку доллару.

Торговая рекомендация: флэт 1.2430 -1.2530.

USDJPY:

Центробанк Японии в пятницу неожиданно провел интервенции на укрепление йены, хотя ранее рынок ожидал таких шагов от регулятора после обновления прошлогоднего максимума, расположенного на отметке 151.93. Пара USDJPY вновь опустилась ниже психологического уровня 150 и скорее всего сегодня регулятор не станет проводить интервенций. Будут ли трейдеры пробовать еще раз “разогнать” котировки в область прошлогоднего максимума? На мой взгляд, да. По данным CFTC, инвестиционные фонды увеличили “шорты” по японской йене до максимума с апреля прошлого года. Трейдеры продолжают пессимистично относится к валюте Страны восходящего солнца.

Торговая рекомендация: Buy 149.01/148.70 и take profit 150.00.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

16.30 мск. США: число закладок новых фундаментов за октябрь.

EURUSD:

Соединенные Штаты продолжают разочаровывать рынок негативной макроэкономической статистикой. Объем промышленного производства в октябре сократился на 0,7% (г/г), что стало максимальным падением за последние два с половиной года. В таких условиях трейдеры еще больше уверовали в то, что ФРС США не будет повышать процентные ставки на декабрьском заседании, что оказывает давление на стоимость доллара. С другой стороны, Федрезерв и Минфин США в ближайшие 4 недели будут активно изымать долларовую ликвидность из финансовой системы, что окажет положительное влияние на стоимость доллара. Сегодня вечером ждём решение агентства Moody's по кредитному рейтингу Италии, которое может спровоцировать распродажи евро на следующей неделе. На этом фоне рост котировок в область вчерашнего максимума (1.0895) целесообразно использовать для открытия позиций Sell.

Торговая рекомендация: Sell 1.0895/1.0944 и take profit 1.0800.

GBPUSD:

Рост котировок в данной валютной паре целесообразно использовать для открытия позиций на продажу по двум причинам. Во-первых, трейдеры будут отыгрывать будущее сокращение долларовой ликвидности в финансовой системе, поскольку в ближайшие несколько недель ФРС США и Минфин проведут широкомасштабные операции на рынке американского госдолга. Такая ситуация в прошлом всегда оказывала благоприятное влияние на стоимость американской валюты. Во-вторых, мы на товарном рынке мы наблюдаем падение цен на энергоносители, что также будет оказывать поддержку доллару, поскольку черное золото исторически имеет обратную корреляцию с американской валютой. Цены на нефть упали на 4-х месячный минимум на опасениях изменения сделки ОПЕК+. ВВП Саудовской Аравии в 3 квартале сократился на 4,5% и в 4 квартале ожидается аналогичное падение. Трейдеры нефтяного рынка считают, что саудиты с 1 января начнут наращивать добычу нефти, чтобы остановить сокращение ВВП, что негативно для нефтяных цен.

Торговая рекомендация: Sell 1.2411/1.2450 и take profit 1.2331.

USDJPY:

Данная валютная пара на этой неделе консолидируется в диапазоне 150.00 -151.90, и я ожидаю роста котировок в область верхней границы, поскольку Центробанк Японии отвергает призывы к изменению кредитно-денежной политики, что негативно для курса японской йены. Инфляции в Стране восходящего солнца демонстрирует стабильный рост, что в теории должно способствовать росту процентных ставок Центробанка, однако на практике японский монетарный регулятор не хочет менять свою политику и сохраняет процентные ставки в отрицательной области, чем разочаровывает трейдеров. Реальная процентная ставка в США сейчас составляет +2,3%, а в Японии -3,1%. Дифференциал процентных ставок будет оказывать благоприятное влияние на стоимость доллара.

Торговая рекомендация: Buy 150.41/150.00 и take profit 151.93.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

17.15 мск. США: изменение объема промышленного производства за октябрь.

EURUSD:

В Соединенных Штатах сильно сократился индекс цен производителей, который указывает на инфляцию в промышленности, что породило череду разговоров о надвигающейся рецессии в американской экономике. Инфляция снижается, а безработица растет – последние полвека это всегда сопровождалось рецессией в периоды высоких процентных ставок в экономике. Сейчас у нас именно такая ситуация. Начало рецессии американская валюта встречает ростом, поскольку у банков возникают проблемы с долларовой ликвидностью. Разворот в данной валютной паре где-то близко и вполне возможно, что завтрашнее решение агентства Moody's по кредитному рейтингу Италии может стать тем триггером, который сформирует нисходящий тренд в данной валютной паре на ближайшие несколько дней, а с конца ноября за счет операций Минфина США и ФРС в финансовой системе сократится профицит долларовой ликвидности, что усилит нисходящий тренд. В целом, падение может начаться уже с текущих отметок, но по технике движение выглядит незавершённым и напрашивается финальный рост в область 1.0900 -1.0944.

Торговая рекомендация: Buy 1.0830/1.0800 и take profit 1.0900.

GBPUSD:

Рост котировок в область вчерашнего максимума целесообразно использовать для открытия позиций на продажу по двум причинам. Во-первых, разница в реальных процентных ставок сейчас в пользу доллара и этот тренд сохранится до конца года, поскольку ни Банк Англии, ни ФРС США не планирует менять монетарную политику. Во-вторых, на товарном рынке наблюдается снижение стоимости энергоносителей, что негативно для данной валютной пары, поскольку она исторически сильно коррелирует с нефтью. Запасы сырой нефти в Штатах растут четвертую неделю подряд и на рынке возникли опасения за дальнейший спрос.

Торговая рекомендация: Sell 1.2470/1.2500 и take profit 1.2370.

USDJPY:

ВВП Японии в 3 квартале сократилось на 0,5% и существует высокая вероятность, что в 4 квартале мы также увидим снижение показателя. Два квартала подряд снижения ВВП – это техническая рецессия, которая будет сдерживать Центробанк Японии от повышения процентных ставок в начале будущего года. Именно на такой сценарий сейчас закладываются трейдеры валютного рынка, что означает продолжение восходящего тренда в данной валютной паре. Да, ФРС США также не будет повышать процентные ставки на ближайших заседаниях, однако в Штатах учётная ставка 5,5%, а в Японии -0,1%. Столь существенная разница в ставках будет оказывать благоприятнее влияние на укрепление доллара.

Торговая рекомендация: Buy 151.11/150.75 и take profit 151.93.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

16.30 мск. США: розничная торговля за октябрь.

EURUSD:

После вчерашних данных по инфляции в США мы увидели распродажи доллара, поскольку показатель выше лучше медианы прогнозов. Общая инфляция сократилась до 3,2%, а базовая, которая не включает в себя цены на продукты питания и энергоносители, до 4%. Такая динамика позволяет ФРС США не повышать процентные ставки на декабрьском заседании. Фьючерсный рынок в Чикаго теперь ждет снижения ставки Федрезерва на заседании 1 мая. Релиз по инфляции вышел в разрез с показателем инфляционных ожиданий от Университета Мичигана, который указывал на рост инфляции. Ранее оба показателя демонстрировали одинаковую динамику, однако в этот раз случилась раскорреляция. Теперь мы можем увидеть продолжение восходящего тренда в данной валютной паре до конца недели и тестирование отметки 1.0944. В пятницу агентство Moody's примет решение по кредитному рейтингу Италии. В прошлом году агентство дало негативный прогноз по рейтингу и на этом фоне нельзя исключать снижения показателя. В случае понижения рейтинга Италия потеряет свой инвестиционный статус и попадет на “мусорную” территорию, что фактически заблокирует покупку итальянских ценных бумаг для инвестфондов и банков, что может вызвать распродажи евро на следующей неделе.

Торговая рекомендация: Buy 1.0850/1.0820 и take profit 1.0944.

GBPUSD:

Национальный офис статистки Великобритании представил свежие данные по инфляции за октябрь. Базовая инфляция в Британии снижается, что позволяет Банку Англии не повышать процентные ставки на ближайшем заседании 14 декабря, так как британский монетарный регулятор ищет любой повод, чтобы не ужесточать кредитно-денежную политику. С одной стороны, для данной валютной пары это негативный сигнал, поскольку реальные процентные ставки в Великобритании еще долго будут отрицательными. С другой стороны, ФРС США также не настроена на повышение процентных ставок, что негативно для доллара.

Торговая рекомендация: флэт 1.2400 -1.2510.

USDJPY:

Центробанк Японии долго думал выходить ему на рынок с валютными интервенциями или подождать, однако вопрос решился сам собой – после публикации данных по инфляции в США доллар начал слабеть по отношению к основным конкурентам, что оказало благоприятное влияние на укрепление японской йены. На мой взгляд, валютная пара сейчас будет консолидироваться возле психологической отметки 150, после чего восходящий тренд продолжится, поскольку в ближайший месяц рынок ожидает сильно сокращение дефицита долларовой ликвидности, что будет оказывать поддержку американской валюте.

Торговая рекомендация: флэт 150.00 -151.20.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

16.30 мск. США: розничная торговля за октябрь.

EURUSD:

После вчерашних данных по инфляции в США мы увидели распродажи доллара, поскольку показатель выше лучше медианы прогнозов. Общая инфляция сократилась до 3,2%, а базовая, которая не включает в себя цены на продукты питания и энергоносители, до 4%. Такая динамика позволяет ФРС США не повышать процентные ставки на декабрьском заседании. Фьючерсный рынок в Чикаго теперь ждет снижения ставки Федрезерва на заседании 1 мая. Релиз по инфляции вышел в разрез с показателем инфляционных ожиданий от Университета Мичигана, который указывал на рост инфляции. Ранее оба показателя демонстрировали одинаковую динамику, однако в этот раз случилась раскорреляция. Теперь мы можем увидеть продолжение восходящего тренда в данной валютной паре до конца недели и тестирование отметки 1.0944. В пятницу агентство Moody's примет решение по кредитному рейтингу Италии. В прошлом году агентство дало негативный прогноз по рейтингу и на этом фоне нельзя исключать снижения показателя. В случае понижения рейтинга Италия потеряет свой инвестиционный статус и попадет на “мусорную” территорию, что фактически заблокирует покупку итальянских ценных бумаг для инвестфондов и банков, что может вызвать распродажи евро на следующей неделе.

Торговая рекомендация: Buy 1.0850/1.0820 и take profit 1.0944.

GBPUSD:

Национальный офис статистки Великобритании представил свежие данные по инфляции за октябрь. Базовая инфляция в Британии снижается, что позволяет Банку Англии не повышать процентные ставки на ближайшем заседании 14 декабря, так как британский монетарный регулятор ищет любой повод, чтобы не ужесточать кредитно-денежную политику. С одной стороны, для данной валютной пары это негативный сигнал, поскольку реальные процентные ставки в Великобритании еще долго будут отрицательными. С другой стороны, ФРС США также не настроена на повышение процентных ставок, что негативно для доллара.

Торговая рекомендация: флэт 1.2400 -1.2510.

USDJPY:

Центробанк Японии долго думал выходить ему на рынок с валютными интервенциями или подождать, однако вопрос решился сам собой – после публикации данных по инфляции в США доллар начал слабеть по отношению к основным конкурентам, что оказало благоприятное влияние на укрепление японской йены. На мой взгляд, валютная пара сейчас будет консолидироваться возле психологической отметки 150, после чего восходящий тренд продолжится, поскольку в ближайший месяц рынок ожидает сильно сокращение дефицита долларовой ликвидности, что будет оказывать поддержку американской валюте.

Торговая рекомендация: флэт 150.00 -151.20.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

16.30 мск. США: инфляция за октябрь.

EURUSD:

Основным событием дня сегодня станет публикация данных по инфляции в США за октябрь. Рынок ждет снижения индекса потребительских цен на 0,4 п.п. до 3,3%, однако итоговый показатель может быть выше консенсус-прогноза, поскольку в Штатах растут инфляционные ожидания населения. Домохозяйства ждут роста цен в будущем и тратят сбережения сейчас, чтобы приобрести товары и услуги по привлекательным ценникам. Федеральный Резервный Банк Нью-Йорка провёл опрос среди домохозяйств и большинство американцев указали на то, что в среднесрочной перспективе будет тяжело получить кредит в банке из-за ужесточения условий кредитования, поэтому они стараются получить займы сейчас. Таким образом, высокие процентные ставки ФРС еще не привели к охлаждению потребительского спроса, что будет поддерживать инфляцию на высоком уровне. Небольшой рост инфляции может вызвать умеренное укрепление доллара, однако сильных движений на этой новости я не ожидаю.

Торговая рекомендация: Sell 1.0710/1.0737 и take profit 1.0660.

GBPUSD:

На сегодня формируется смешанный фон. С одной стороны, можно ожидать роста котировок на фоне благоприятной динамика товарного рынка, поскольку доллар исторически имеет сильную обратную корреляцию с промышленными металлам и энергоносителями, по которым наблюдается неплохой краткосрочный восходящий тренд. С другой стороны, американская валюта может продемонстрировать рост во второй половине дня, когда Соединенные Штаты представят свежие данные по инфляции. Данные по инфляции могут заставить трейдеров вновь рассуждать о возможности повышения процентных ставок ФРС на заседании 13 декабря, что может оказать локальную поддержку доллару.

Торговая рекомендация: флэт 1.2220 -1.2320.

USDJPY:

Накануне вечером Минфин США размещал 30-летние гособлигаций и зафиксировал низкий спрос на ценные бумаги и на этом фоне первичным лидерам пришлось скупить почти четверть объема гособлигаций, чего не наблюдалось последние два года. Данный аукцион Минфина был первым после пятничного решения кредитного агентства Moody's пересмотреть прогноз по инвестиционному рейтингу США. В целом, решение Moody's не является каким-то необычным для финансового рынка, однако оно показывает, что инвесторы хотят увидеть от ведомства Джанет Йеллен премии по гособлигациям к текущим рыночным котировкам. По текущим ценам спрос низкий, и чтобы он был высоким нужно предлагать бумаги с хорошей доходностью. Для данной валютной пары это позитивный сигнал, поскольку рост доходности американских бумаг будет оказывать поддержку доллару, поскольку ЦБ Японии ограничивает рост доходности японских ценных бумаг.

Торговая рекомендация: Buy 151.43/151.10 и take profit 151.94.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

Не ожидается важной макроэкономической статистики.

EURUSD:

Агентство Moody’s хоть и сохранило Штатам рейтинг на инвестиционном уровне, однако поведало о том, что в будущем кредитный рейтинг может быть понижен, поскольку у американцев огромный бюджетный дефицит. Минфину США решение Moody’s не понравилось, и глава ведомства Джанет Йеллен не согласилась с оценкой рейтингового агентства. В целом, такой сценарий был ожидаемый, поскольку Минфину теперь придется проводить аукционы по размещению долгосрочных гособлигаций с хорошей премией, иначе инвесторы будут неохотно покупать гособлигаций и тогда Казначейство останется без денег. В свою очередь рост доходности по американским облигациям будет оказывать благоприятное влияние на укрепление доллара. В среду Минфину придется занять с рынка $11,8 млрд, и данные аукционы уже пройдут с учётом последнего решения Moody’s.

Торговая рекомендация: Sell 1.0700/1.0730 и take profit 1.0640.

GBPUSD:

Университет Мичигана отрапортовал о росте инфляционных ожиданий в США до максимума за последние 11 месяцев. Показатель составляет 4,4%, что может застить ФРС США повысить учётную ставку на декабрьском заседании. Последний раз Федрезерв повышал ставку в июле и тогда инфляционные ожидания составляли 3,4%. С тех пор инфляционные ожидания выросли на 1 п.п., хотя монетарный регулятор ожидал снижения показателя, поскольку он думал, что высокие процентные ставки нивелируют инфляционные риски. Сейчас в Соединенных Штатах наблюдается ситуация аналогичная событиям 1970-х гг, когда вначале был сильный рост инфляции, затем снижение, после началась новая волна роста. Пауэлл в своих последних интервью говорил о тех событиях, и он считает, что тогда регулятор ошибся, поскольку нужно было быстрее повышать процентные ставки, и сейчас не следует повторять тех ошибок. Для доллара это позитивный сигнал.

Торговая рекомендация: Sell 1.2245/1.2280 и take profit 1.2161.

USDJPY:

Данная валютная пара приближается к прошлогоднему максимуму (151.93) и тестирование данной отметки лишь вопрос времени. У трейдеров просто не остается иного выбора, как покупать данную валютную пару на коррекциях, поскольку Центробанк Японии боится повышать процентные ставки, даже с учетом сильного роста инфляции в последние месяцы, а ФРС США хоть и неохотно, но все же допускает вариант повышения процентных ставок, если инфляция продолжит расти, а она видимо будет расти, поскольку в Штатах увеличились инфляционные ожидания населения.

Торговая рекомендация: Buy 151.43/151.10 и take profit 151.94.

События, на которые следует обратить внимание сегодня:

18.00 мск. США: инфляционные ожидания от Университета Мичигана.

EURUSD:

Вчерашнее выступление Пауэлла прошло без сюрпризов – глава ФРС США поведал о том, что регулятор решительно настроен на снижение инфляции и готов повысить ставки в случае необходимости, однако сейчас он не может дать точный сигнал рынку о целесообразности ужесточения кредитно-денежной политики. Пауэлл лишь повторил те фразы, которые он говорил неделю назад на пресс-конференции по итогам заседания Федрезерва - они будут внимательно смотреть за данными по инфляции и рынку труда, на основе которых будут принимать решение. Поскольку на товарном рынке сохраняется нисходящий тренд, то я ожидаю сегодня снижения котировок данной валютной пары, поскольку падение цен на металлы и энергоносители будет оказывать благоприятное влияние на укрепление американской валюты.

Торговая рекомендация: Sell 1.0685/1.0730 и take profit 1.0614.

GBPUSD:

Рост котировок в данной валютной паре разумно использовать для открытия позиций на продажу по двум причинам. Во-первых, Великобритания сейчас представила свежие данные по ВВП за 3 квартал – нулевая динамика и неутешительные прогнозы на 4 квартал, которые предполагают сокращение показателя. Британия балансирует на грани рецессии и наступление кризиса в экономике всего лишь вопрос времени. В тех же Соединенных Штатах наблюдается стабильный экономический рост в этом году. Во-вторых, на долговом рынке я ожидаю продолжение восходящего тренда по доходности американских долгосрочных гособлигаций, что благоприятно для роста доллара.

Торговая рекомендация: Sell 1.2240/1.2280 и take profit 1.2161.

USDJPY:

Университет Мичигана сегодня представит данные по инфляционным ожиданиям в американской экономике. С учетом неплохого роста заработных плат мы можем увидеть увеличение показателя инфляционных ожиданий, что усилит спекуляции на тему необходимости сохранения высоких процентных ставок ФРС США в течение длительного периода времени. Маловероятно, что Федрезерв решит еще раз повысить ставку на ближайших заседаниях, но ему придется держать ставки на текущем уровне гораздо дольше, чем бы это хотелось трейдерам. Для доллара это позитивный сигнал, поскольку Центробанк Японии отвергает любые призывы к росту процентных ставок и продолжает печатать деньги, чем обесценивает йену.

Торговая рекомендация: Buy 151.15/150.80 и take profit 151.80.