Brent. 06.11 | Нефть снижается на фоне ожиданий итогов выборов в США

Котировки Brent снижаются в пятницу, продолжая тенденцию вчерашнего дня. Текущая котировка актива – $39,84 за баррель. Продавцы активизировались на фоне ухудшения перспектив мирового спроса на нефть и нефтепродукты в связи с растущим количеством заболевших COVID. Многие страны были вынуждены прибегнуть к дополнительным мерам ограничения.

В связи с этим встреча ОПЕК+, намеченная на конец ноября, пройдет под знаком новых ограничений по добыче нефти.

Основной темой на финансовых рынках остаются выборы Президента США. Инвесторы предполагают, что новым главой правительства станет демократ Джо Байден. Для рынка нефти победа демократов связана с дополнительными рисками, поскольку от Байдена ожидается усиление карантинных мер в стране. При таком сценарии спрос на нефтепродукты сократится еще сильнее.

Помимо этого, Байден обещал вернуть Иран к ядерной сделке 2015 года. Смягчение политики в отношении Тегерана снимет табу на поставки иранской нефти, значит мировой рынок ждет дополнительные 3,8 млн баррелей нефти в сутки.

EUR/USD. 06.11 | Евро уверенно движется к 1,19

Пара EUR/USD сохраняет восходящий импульс, приближаясь к уровню 1,1850. Рынки продолжают следить за ходом выборов Президента в США, подсчет голосов все еще идет. На данный момент 264 выборщика отдали голоса Джо Байдену, в то время как за Дональда Трампа проголосовало 214 избирателей.

Штаб Байдена уже объявил о своей победе, однако Трамп считает себя «победителем по законным голосам» и требует пересчета итогов в некоторых штатах. Участники рынка предполагают, что в случае победы Джо Байдена демократы быстро утвердят пакет мер фискального стимулирования экономики, что оказывает поддержку рисковым активам сегодня.

В течение дня следует обратить внимание на публикацию доклада Министерства труда США о состоянии рынка труда. Уровень безработицы может снизиться с 7,9% до 7,7%. Кроме этого, может быть создано еще 510 тыс. новых рабочих мест. Если данные подтвердятся, доллар получит некоторую поддержку.

Сегодня состоялось заседание Банка Англии, по итогам которого регулятор сохранил базовую процентную ставку на уровне 0,1%. Также было принято решение увеличить объем программы выкупа гособлигаций с 745 млрд фунтов до 875 млрд фунтов стерлингов.

Это решение поддержали все члены Комитета по денежно-кредитной политике (Monetary Policy Committee, MPC). При этом увеличение объема покупок оказалось даже больше прогнозов аналитиков, ожидавших его роста до 825 млрд фунтов.

Банк Англии также представил обновленный квартальный прогноз, согласно которому экономика Великобритании по итогам года упадет на 11%, а не на 9,5%, как предполагал августовский прогноз. Регулятор подчеркнул, что развитие ситуации с коронавирусом в стране повлияет на расходы в краткосрочной перспективе больше, чем прогнозировалось.

Расходы домашних хозяйств и ВВП начнут расти в первом квартале 2021 года на фоне ослабления карантинных мер, прогнозирует Банк Англии. При этом в январе-марте следующего года экономическая активность будет значительно ниже по сравнению с четвертым кварталом 2019 года. Также Центробанк ожидает роста британского ВВП в 2021 году на 7,25% вместо 9% и на 6,25% в 2022 году вместо 3,5%.

GBP/USD. 5.11 | Фунт растет на общей слабости доллара США

В четверг пара GBP/USD уверенно растет, достигнув уровня 1,3075. Сегодня состоялось заседание Банка Англии, по итогам которого регулятор сохранил ставку на уровне 0,1%, а также объявил о расширении покупки государственных облигаций на 150 млрд фунтов, доведя итоговый объем до 895 млрд.

Комитет по денежно-кредитной политике Центробанка поделился экономическими прогнозами в IV квартале: регулятор ожидает снижение показателей, поскольку с сегодняшнего дня в Великобритании начинается четырехнедельный карантин.

Доллар США в паре с фунтом стерлингов слабеет по всему спектру рынка после публикации промежуточных итогов выборов Президента США. Джо Байден набрал 264 голоса выборщиков и до окончательной победы ему остается набрать 6. В тоже время команда Дональда Трампа оказалась не согласна с такими результатами и обратилась с заявлением в суд штата Джорджия о пересчете итогов голосования.

Несмотря на локальный рост, вызванный слабостью американской валюты, общий фон для фунта остается негативным. Здесь и риски неопределенности по Brexit, и общенациональный карантин, и слабые экономические индикаторы. Суммарный индекс деловой активности в октябре упал с 52,3 до 52,1 пп. Индекс деловой активности сферы услуг снизился к 51,4 пункта.

EUR/USD. 5.11 | Евро пробил вверх уровень 1,18

В четверг пара EUR/USD продолжает уверенно расти, приблизившись к уровню 1,1800. Рынки продолжают ожидать итогов президентских выборов в США. Результаты до сих пор неизвестны, поскольку голосование проходит через почтовые отправления и избирательный комитет еще не собрал все голоса.

По предварительным данным, Джо Байден собрал 264 голоса выборщика и ему не хватает до полной победы лишь 6 голосов. За Трампа проголосовало 214 коллегии. Команда действующего президента уже подала исковые заявления с требованием пересчета итогов голосования в ряде штатов.

Текущая котировка пары – 1,1795. Неопределенность с подведением итогов голосования может продлиться до конца недели, и лишь потом станет известно дальнейшее направление пары.

Помимо итогов выборов, интерес сегодня представит заседание Федеральной системы США и последующие комментарии представителей регулятора. Ожидается, что пока не улягутся страсти вокруг выборов и Белый дом не определится со своей дальнейшей политикой, ФРС будет воздерживаться от резких заявлений и решений. А в нынешних условиях это может выступить позитивным фактором для курса доллара. Однако пока пара уверенно растет и в течение дня может закрепиться выше уровня 1,18.

AUD/USD. 05.11 | Покупатели тестируют уровень 0.7200

Валютная пара австралийский доллар/доллар США по итогам вчерашних торгов сформировала на дневном таймфрейме свечной паттерн «доджи» под уровнем сопротивления 0.7200.

Цена торгового инструмента AUD/USD продемонстрировала высокую волатильность на фоне неопределенности результатов американских выборов, но не смогла преодолеть сопротивление на уровне 0.7200, расположенном в области максимумов за последние 1,5 месяца.

Силу австралийской валюте придало недавнее решение РБА о дополнительных мерах поддержки экономики страны. Сегодня покупатели повторно тестируют уровень 0.7200. Ближайшая цель для роста находится на отметке – 0.7300, среднесрочная – 0.7400.

Динамика торгов на валютных рынках в Европе во вторник указывает на то, что инвесторы ожидают победы Джо Байдена на выборах Президента в США. Доллар США снижается против основных оппонентов (индекс доллара снизился на 0,55% до 93,612).

Аналитики предполагают, что победа кандидата от Демократической партии Джо Байдена еще больше ослабит доллар, поскольку бывший вице-президент намерен увеличить поддержку экономики и занять более миролюбивую позицию в торговле.

Европейские фондовые рынки и доходность госбондов еврозоны также растут. Это сигнализирует о том, что инвесторы перестали осторожничать, готовясь делать ставки на однозначную победу кандидата от демократов.

Brent. 3.11 | Нефть растет на слабости доллара США

Во вторник котировки Brent растут, достигнув уровня $40 за баррель. Поддержку ценам оказывает общее ослабление доллара США в преддверии сегодняшних президентских выборов в США.

Однако несмотря на повышательный импульс, участники рынка опасаются, что снижение спроса в связи с усилением волны COVID на фоне растущего предложения приведет к избыточному предложению и обвалу цены, как это было в I-II квартале текущего года.

Помимо этого, фактором ослабления Brent продолжает выступать рост добычи нефти в мире. По данным отчета Baker Hughes, в США число действующих нефтяных платформ достигло максимального уровня с мая этого года. Более того, в Ливии производство нефти вышло на 800 тыс. баррелей в сутки, и показатель может достичь 1,3 млн баррелей к началу следующего года.

В подобных условиях ОПЕК+ будет достаточно сложно сохранять баланс на нефтяном рынке. Следующее заседание организации запланировано на конец ноября, а пока риски переизбытка предложения остаются главной действующей силой рынка.

EUR/USD. 03.11 | Доллар слабеет в паре с евро в ожидании президентских выборов

Котировки пары EUR/USD во вторник уверенно растут, вернувшись к уровню 1,1700. Текущая котировка пары – 1,1715.

Сегодня очень важный день для доллара США, поскольку Америка выбирает себе нового Президента. И от того, кто займет место главы Белого дома, будут зависеть дальнейшая политика и экономика страны. Результаты голосования станут известны только завтра, поэтому в течение сегодняшнего дня на рынках будет наблюдаться повышенная волатильность торгов.

Стоит отметить, что в 2016 году, когда на президентских выборах одержал победу Дональд Трамп, курс евро укрепился на 270 пп. В этом году Трамп грозится обжаловать результаты голосования в случае поражения, что оказывает на доллар давление в условиях политической неопределенности.

Американская валюта находится под давлением, даже несмотря на сильные данные по деловой активности в производственном секторе США. Вчера был опубликован индекс деловой активности в октябре: показатель укрепился и составил 53,4 пунктов против предыдущего значения в 53,2. Сегодня следует обратить внимание на данные по объему промышленных заказов в сентябре: ожидается рост с 0,7% до 1%.

EUR/GBP. 03.11 | Продавцы повторно тестируют круглый уровень 0.9000

Валютная пара евро/фунт стерлингов в понедельник сформировала на дневном графике свечной паттерн «пин-бар» над круглым уровнем 0.9000, дав сигнал к продажам.

Цена EUR/GBP с первого раза не смогла продавить сопротивление на ключевом уровне 0.9000, после чего сходила к уровню 0.9050, усиленному линиями экспоненциальных скользящих средних за 21 и 60 дней – EMA 21 и EMA 60.

Коррекция оказалась недолгой, сегодня продавцы повторно тестируют уровень 0.9000. В случае успеха ожидаю дальнейшего развития тренда вниз. Ближайшая цель находится на линии EMA 200, на отметке 0.8950, среднесрочная – 0.8880, в области минимумов с мая 2020 года.

NZD/USD. 03.11 | Отскок от трендовой линии

Валютная пара новозеландский доллар/доллар США в ходе вчерашних торгов выросла на 200 пунктов, закрыв день на отметке 0.6626.

Цена торгового инструмента NZD/USD отскочила от уровня сопротивления 0.6600, усиленного трендовой линией, а также линией экспоненциальной скользящей средней за 60 дней – EMA 60.

Сегодня пара продолжила рост и уже выросла более, чем на 500 пунктов. Можно поискать возможности для входа в рынок на коррекции внутри дня. Ближайшая цель для покупок находится на уровне 0.6700, среднесрочный ориентир для роста – в районе 0.6750-0.6800, в области максимумов с марта 2019 года.

На финансовых рынках царит напряженность в связи с предстоящими президентскими выборами в США. Досрочное голосование и голосование по почте идут уже несколько недель, а завтра все американцы отправятся в кабины для голосования, поэтому инструменты, связанные с долларом США, обязательно будут волатильными.

Другая важная новость – это пандемия коронавируса, которая остается самым важным фактором для рынков в этом году. Ситуация с Covid-19 ухудшается по всему миру, при этом Европа и США находятся в самом критическом состоянии на данный момент.

Несмотря на распространение вируса в США, американские фондовые индексы показывают небольшие признаки восстановления. С другой стороны, это можно рассматривать как коррекцию от минимумов за последние несколько месяцев.

Российский рубль подешевел до пятилетнего минимума по отношению к доллару США. Страна пострадала от снижения спроса на нефть и вспышки коронавируса. Кроме того, если Байден выиграет выборы в США, Россия может столкнуться с более жестким санкциями.

GBP/USD. 02.11 | «Внутренний бар» на линии EMA 60

Валютная пара фунт стерлингов/доллар США по итогам вчерашних торгов сформировала на дневном графике свечную модель «внутренний бар» над уровнем сопротивления 1.2900, дав сигнал к продажам.

После пробоя линии восходящего тренда цена GBP/USD скорректировалась к месту схождения линий экспоненциальных скользящих средних за 21 и 60 дней – EMA 21 и EMA 60. Имеет смысл присмотреться к открытию новых сделок согласно указанному паттерну, при этом безопаснее дождаться закрепления под уровнем 1.2900.

Ближайшая цель для снижения находится на уровне сопротивления 1.2800, на линии EMA 200, среднесрочная – на 1.2700, в области минимумов с 23 июля этого года.

EUR/USD. 02.11 | Евро приостановил свое снижение

Ноябрь начался для евро с ослабления до уровня 1,1615. Факторов давления на европейскую валюту достаточно. Здесь и снижение аппетита к рисковым активам, и локдауны в Германии и Франции, и выборы Президента в США. Дополнительное давление на курс евро оказывает популярность доллара в качестве безопасного актива.

Завтра состоится самое значимое событие года –выборы президента США. Со вторника по четверг вероятна сильная волатильность рынка, поскольку от новой фигуры на посту президента очень сильно зависит дальнейшая монетарная политика США.

В Германии с сегодняшнего дня вводится режим мягкого локдауна, что включает в себя ограничительные меры для снижения скорости распространения коронавируса в Европе. Франция также намерена ввести меры в ближайшие дни. Однако и германская, и французская экономики выглядят достаточно слабо и могут не выдержать второго локдауна.

Сегодня была опубликована статистика по индексам деловой активности в еврозоне и Германии. Оба показателя вышли лучше прогнозов, что оказало евро некоторую поддержку и позволило вырасти к 1,1650.

AUD/USD. 02.11 | «Доджи» над круглым уровнем 0.7000

Валютная пара австралийский доллар/доллар США в конце прошлой недели сформировала на дневном таймфрейме свечной паттерн «доджи» над круглым уровнем 0.7000.

Сегодня цена торгового инструмента AUD/USD достигла ранее обозначенной цели для снижение – 0.7000, после чего протестировала данный уровень, снизившись до отметки 0.6690, минимума за последние 3,5 месяца.

В ближайшее время с большей вероятностью ожидаю отскока, продолжения боковика и новой восходящей волны в район 0.7100-0.7150, к месту пересечения линий экспоненциальных скользящих средних за 21 и 60 дней – EMA 21 и EMA 60.

В конце 2020 года пандемия коронавируса по-прежнему представляет собой серьезную угрозу во всем мире. Все попытки остановить вторую волну пандемии потерпели неудачу, и сейчас настало время ужесточить правила безопасности, что сильно отразится на состоянии глобальной экономики.

В настоящее время Европа имеет дело с крупнейшей вспышкой Covid-19, число заболевших превышает даже пик первой волны. Некоторые пытались отбросить эти высокие цифры, но число госпитализаций и смертей снова растет. Переход к жестким мерам почти наверняка означает, что европейская экономика готовится к еще одному удару из-за снижения активности во время блокировок.

Буквально вчера Франция сообщила о почти 48 000 новых случаев болезни, Испания – о 23 580, Италия – о 26 831, а Германия подтвердила 18 732 новых случая. Другие страны Европейского Союза также страдают от Covid-19. В Нидерландах вчера было зарегистрировано более 10 000 новых случаев заболевания, а в Бельгии в четверг было подтверждено более 21 000 случаев коронавирусной инфекции.

Ухудшение ситуации с пандемией в ЕС указывает на то, что блоку пора принять самые жесткие меры против вируса, даже несмотря на то, что правительства хотели их избежать. Во Франции, Германии, Испании и Италии в течение последних нескольких недель был введен комендантский час и частичная блокировка, но они не смогли сдержать коронавирус. Теперь Франция и Германия объявили полные национальные блокировки с ноября, ранее подобные меры ввели Чехия и Ирландия.

Аналогичная судьба ждет и Великобританию, где вчера было зарегистрировано более 23 000 новых случаев. Британские власти также экспериментировали с комендантским часом и локальными блокировками, но, возможно, придется перейти к общенациональному локдауну, чтобы сдержать вспышку.

Соединенные Штаты представляют, пожалуй, самый странный случай. В США насчитывается более 9 миллионов случаев Covid-19, что составляет более 20% от общего числа во всём мире. Тем не менее, президент Трамп отказался вводить новые блокировки, его администрация иногда говорит о пандемии в прошедшем времени, как будто она уже закончилась, при том, что число новых заболевших инфекций в день превышает 91 000.

По мнению экспертов в области здравоохранения, в Соединенных Штатах необходимо вводить локдаун и социальное дистанцирование, однако президент Трамп вряд ли на это пойдет. По всей видимости, будут ли введены блокировки зависит от результатов выборов в США на следующей неделе.

EUR/AUD. 30.10 | «Внутренний бар» от уровня 1.6600

Валютная пара евро/австралийский доллар вслед за паттерном «поглощение» сформировала на дневном таймфрейме свечной паттерн «внутренний бар» с опорой на уровень сопротивления 1.6600, дав повторный сигнал к покупкам.

При этом новые сделки согласно указанному паттерну достаточно рискованны, поскольку вчера глава ЕЦБ Глава ЕЦБ Кристин Лагард пообещала вновь запустить печатный станок для помощи экономики Еврозоны, что оказало сильное негативное давление на курс евро.

Сегодня цена EUR/AUD продолжила снижение по направлению к уровню сопротивления 1.6500, расположенному между линиями экспоненциальных скользящих средних за 21 и 200 дней – EMA 21 и EMA 200. Буду следить за поведением цены относительно указанного уровня.

EUR/USD. 30.10 | Евро продолжает торговаться ниже уровня 1,1700

В конце недели курс евро продолжает оставаться в области минимумов ниже уровня 1,17. Текущая котировка пары – 1,1670. Давление на европейскую валюту оказали итоги вчерашнего заседания ЕЦБ.

Европейский регулятор сохранил денежно-кредитную политику без изменений (ставка на уровне 0%), однако не исключил вероятности ее смягчения уже в декабре. Дополнительное давление на евро оказывает повсеместный уход инвесторов из рисковых активов.

При этом поддержку доллару оказали сильные данные из США. Предварительный расчёт ВВП за III квартал показал рост экономики на 33,1% кв/кв при прогнозе повышения на 31,0%. Во II квартале экономика страны рухнула на 31,4%. Помимо этого, в США зафиксирован рост потребительских расходов за III квартал на 40,7%, а число заявок на пособие по безработице на неделе сократилось с 791 до 751 тысячи.

Сегодня следует обратить внимание на данные по ВВП еврозоны: показатель в III квартале 2020 года поднялся на 12,7% в квартальном выражении и уменьшился на 4,3% в годовом, что оказалось намного лучше прогнозов (рост на 9,4% кв/кв и снижение на 7% г/г). Эти данные позволят евро несколько отыграть свои потери.

USD/CHF. 30.10 | Рост к линии EMA 60

Валютная пара доллар США/швейцарский франк в ходе вчерашних торгов выросла более чем на 500 пунктов, закончив день на отметке 0.9150, под линией экспоненциальной скользящей средней за 60 дней – EMA 60.

Покупатели USD/CHF пробили уровень сопротивления 0.9100, усиленный трендовый линией, тем самым указав на переход к движению в боковом канале. Смена тенденции связана с решением ЕЦБ о новых стимулах, что должно отразиться на всей экономике региона, а также публикации данных о существенном росте ВВП США.

Сегодня швейцарец продолжил рост, ход цены до ближайшей цели – 0.9200 – небольшой, поэтому для открытия новых сделок лучше дождаться небольшой коррекции. Слежу за развитием ситуации.

Совет управляющих Европейского центрального банка (ЕЦБ) на сегодняшнем заседании сохранил базовую процентную ставку на рекордно низком уровне в 0%, как и ожидалось большинством экспертов. На такой отметке ставка находится с марта 2016 года.

Ставка по депозитам была также сохранена – на уровне -0,5%, а маржинальная ставка осталась на отметке 0,25%.

Европейский регулятор заявил, что сохранит все ставки на текущем или более низком уровне до тех пор, пока инфляция в Европе не приблизится к целевому уровню 2%.

Помимо ставки, Центробанк оставил без изменений и параметры специальной программы покупки активов Pandemic emergency purchase programme (PEPP). На сегодняшний день объем программы составляет 1,35 триллиона евро, и она будет действовать минимум до конца июня 2021 года.